Возраст из группы риска - Википедия - Age at risk

Возраст в группе риска (AaR) является временным мера риска предназначен для измерения риск долголетия в актуарных моделях.

AaR представляет определенные квантиль для данного распределения вероятностей, поэтому аналогично Стоимость под риском[1] (VaRОднако AaR измеряет величину риска как время (время до неблагоприятного события), а не как ценность (размер убытка).

Возраст в группе риска - это особый случай Время в опасности (TaR). Когда TaR применяется к финансовому планированию домохозяйства, а не к корпоративным финансам, TaR в этом случае упоминается как AaR.

Фактически, TaR - это расширенная идея от AaR, которая принадлежит актуарии.С точки зрения актуариев, модель потерь и модель выживания идентичны, поэтому они могут естественным образом преобразовать VaR в временную меру. Модель выживаемости активно используется в моделировании страхования жизни, но приложение не ограничивается этой областью. Все, что имеет продолжительность жизни, может быть предметом модели выживания; например, долговечность продуктов, невыполнение обязательств по облигациям, банкротство компаний и т. д. AAR использовался в моделях, которые включают в себя время жизни человека как случайную величину, и его естественным образом расширили до TaR, поскольку актуарии обобщили субъекты моделей.

Определение

Математическое определение AaR такое же, как что из VaR.[2]

Однако случайная величина, основанная на стоимости, заменяется временной величиной (возрастом), а данный временной горизонт заменяется данной финансовой структурой домохозяйства.

Рекомендации

  1. ^ Жорион, Филипп (2007). Ценность под риском: новый стандарт управления финансовыми рисками (3-е изд.). Нью-Йорк [u.a.]: McGraw-Hill. ISBN  978-0-07-146495-6.
  2. ^ Embrechts, Александр Дж. Макнейл, Рюдигер Фрей, Пол (2005). Количественное управление рисками: концепции, методы и инструменты. Принстон, Нью-Джерси: Издательство Принстонского университета. ISBN  978-0-691-12255-7.