Даты IMM - IMM dates

В Даты IMM четыре квартальных даты каждого года, которые наиболее фьючерсные контракты и вариант контракты используют по графику срок погашения или же Дата окончания. Даты - третья среда марта, июнь, сентябрь и декабрь (т. Е. Между 15 и 21 числами, в зависимости от того, какой из этих дней - среда), а IMM означает Международный валютный рынок.

Такой выбор даты - середина месяца и середина недели - сводит к минимуму проблемы с дата прокатки, так как праздничные дни вряд ли станут ближайшим рабочим днем ​​в другую неделю или другой месяц.

Этот термин также используется для условных квартальных дат прекращения свопы кредитного дефолта, которые выпадают на 20 марта, 20 июня, 20 сентября и 20 декабря - обратите внимание, что они могут выпадать на выходные. Это не совсем даты IMM, но они приближаются к ним и поэтому также называются «датами IMM», злоупотребляя языком.

Стандартизация CDS

С конца 2002 года рынок CDS начал стандартизировать контракты свопов на дефолт по кредиту, чтобы все они имели срок погашения в один из четырех дней: 20 марта, 20 июня, 20 сентября и 20 декабря.^[1] Эти даты используются как даты расторжения контрактов и как даты для ежеквартальных выплат премий.

Так, например, «пятилетний» контракт, заключенный в любое время с 20 сентября 2005 г. по 19 декабря 2005 г., будет иметь дату прекращения 20 декабря 2010 г.

В декабре 2015 года список был сокращен до полугодового, то есть только в сентябре и марте.^[2][3]

Рулон

Контракты часто свернутый в даты IMM, что делает их одними из самых крупных торговых дней в году.

Рекомендации

Этот финансы -связанная статья является заглушка. Вы можете помочь Википедии расширяя это.