МОЖЕТ ПОХУДИТЬ - CAN SLIM
МОЖЕТ ПОХУДИТЬ относится к аббревиатуре, разработанной американской фондовой исследовательской и образовательной компанией. Ежедневник инвестора (IBD). IBD утверждает, что CANSLIM представляет семь характеристик, которые акции часто делятся, прежде чем получить наибольшую прибыль. Он был разработан в 1950-х годах основателем Investor's Business Daily. Уильям О'Нил.[1] Метод был назван самой эффективной инвестиционной стратегией 1998-2009 гг. Американская ассоциация индивидуальных инвесторов.[2][3] В 2015 г. биржевой фонд (ETF) был запущен с акцентом на компании, котирующиеся на IBD 50, компьютерном списке, опубликованном Investors Business Daily, в котором выделяются акции на основе инвестиционных критериев CAN SLIM.[4]
Механизм и процесс инвестирования
CAN SLIM - это запас роста стратегия инвестирования, сформулированная на основе исследования победителей фондового рынка, проведенного в 1953 году в книге Как заработать на акциях: выигрышная система в хорошие или плохие времена.[5] Эта стратегия предполагает реализацию как технический анализ и фундаментальный анализ.
Цель стратегии - выявить ведущие акции до того, как они сделают большой рост цен. Эти предварительные периоды являются «точками покупки» для акций, поскольку они выходят из зон консолидации цен (или «баз»), чаще всего в форме графической модели «чашка с ручкой», продолжительностью не менее 7 недель в неделю. графики цен.[6]
Стратегия - это стратегия, которая настоятельно поощряет сокращение всех потерь не более чем на 7% или 8% ниже точки покупки, без исключений, чтобы минимизировать потери и сохранить прибыль.[5] В книге говорится, что покупка акций солидных компаний, как правило, должна снизить шансы на сокращение убытков, поскольку сильная компания (хороший текущий квартальный рост прибыли на акцию, годовой темп роста и другие сильные фундаментальные показатели) обычно дает хорошие результаты. вверх - на бычьих рынках - а не вниз. Некоторые инвесторы критиковали стратегию, когда они не использовали критерий стоп-лосса; О'Нил ответил, что вы должны использовать всю стратегию, а не только те части, которые вам нравятся.[7]
О'Нил заявил, что стратегия CANSLIM не импульс инвестирования, но что система выявляет компании с сильными фундаментальными показателями - значительный рост продаж и прибыли, который является результатом уникальных новых продуктов или услуг - и поощряет покупку их акций, когда они выходят из периодов консолидации цен (или "баз") и до того, как они резко вырастут. в цене.[7]
Акроним
Семь частей аббревиатуры следующие:[1][8]
- C означает Текущая квартальная прибыль. Текущая прибыль на акцию должна вырасти как минимум на 25% в последнем финансовом квартале по сравнению с тем же кварталом предыдущего года. Кроме того, если в последние кварталы прибыль увеличивается, это является положительным прогностическим признаком.
- А означает Годовой рост прибыли, который должен вырасти на 25% или более за последние три года. Годовая доходность собственного капитала должна составлять 17% и более.
- N означает Новый продукт или услуга, который относится к идее о том, что компания должна постоянно развиваться и внедрять инновации. Это то, что позволяет акции выйти из правильного графического паттерна и достичь новой цены. Ярким примером этого является яблоко с iPhone.
- S означает Спрос и предложение. Показатель спроса на акции можно увидеть в объем торгов акций, особенно во время роста цен.
- L означает Лидер или отстающий? О'Нил предлагает покупать «ведущие акции в ведущей отрасли». Это несколько качественное измерение можно более объективно измерить с помощью Рейтинг относительной силы цены акции, предназначенные для измерения ценовых характеристик акции за последние 12 месяцев по сравнению с остальной частью рынка на основе S&P 500 (или Составной индекс S & P / TSX для канадских фондовых бирж) в течение определенного периода времени.
- я означает Институциональное спонсорство, который относится к владению акциями паевых инвестиционных фондов, банков и других крупных организаций, особенно в последние кварталы. Количественным показателем здесь является рейтинг накопления / распределения, который является показателем институциональной активности в отношении конкретной акции.
- M означает Направление рынка, который подразделяется на три категории: рынок в подтвержденном восходящем тренде, восходящий тренд рынка под давлением и рынок в коррекции. В S&P 500 и NASDAQ изучаются для определения направления рынка. Во время инвестирования О'Нил предпочитает инвестировать в периоды определенных восходящих тенденций этих индексов, поскольку три из четырех акций имеют тенденцию следовать общему направлению рынка.
Смотрите также
- Стоимость инвестирования
- Нью-Йоркская фондовая биржа
- Промышленный индекс Доу-Джонса
- Фондовый рынок
- Запас роста
- Инвестиционная стратегия
Рекомендации
- ^ а б "CAN SLIM". Ежедневник инвестора.
- ^ Расбах, Норин (18 февраля 2010 г.). «Забудьте покупать по низкой цене и продавать по высокой, - говорит Уильям О'Нил». Получено 2 сентября, 2017.
- ^ Браун, Дарнелл. "Что такое CANSLIM Stock Investing?". Финансовое шоссе. Получено 2 сентября, 2017.
- ^ Транг Хо, Кай (24 июня 2015 г.). «Новый ETF опирается на стратегию выбора акций легендарного инвестора Уильяма О'Нила». Получено 2 сентября, 2017.
- ^ а б Добош, Джон (23 февраля 2009 г.). "Разрыв с Биллом О'Нилом". Forbes. Получено 2 сентября, 2017.
- ^ «CAN SLIM: снайперский подход к инвестированию в акции». В поисках альфы. 12 апреля 2013 г.. Получено 2 сентября, 2017.
- ^ а б «Как работает CAN SLIM Investing?». Business Insider. Получено 26 мая 2015.
- ^ Костиген, Томас (5 марта 2006 г.). "Прибыльный пророк Плайя-дель-Рей". Лос-Анджелес Таймс. Получено 2 сентября, 2017.
внешняя ссылка
Книги со ссылкой на CAN SLIM
- Мастера рынка, Джек Д. Швагер (Мягкая обложка - 1993)
- Преимущество хедж-фонда: максимальная прибыль / минимальный риск Торговые стратегии глобального тренда (Wiley Trading), Марк Бушер (твердый переплет - 30 октября 1998 г.)
- Международная энциклопедия технического анализа, Джэ К. Шим, Аник Куреши, Джеффри Браухлер и Джоэл Г. Сигель (твердый переплет - февраль 2000 г.)
- Технический анализ от А до Я, 2-е издание, Стивен Б. Ахелис (твердый переплет - 2 октября 2000 г.)
- Справочник инвестора McGraw-HillЭлли Уильямс (в твердом переплете - 19 октября 2000 г.)
- Библия онлайн-инвестирования (Библия (Wiley)), Джилл С. Гилберт, Томас С. Грей, Клэр Менке и Джилл Гилберт Велиток (мягкая обложка - январь 2001 г.)
- Краткосрочная торговля, долгосрочная прибыль: полное руководство по краткосрочной торговле, Джон Лейзман (твердый переплет - 15 февраля 2002 г.)
- Эффективное применение теории волн ЭллиоттаСтивен Позер (в твердом переплете - 18 июля 2003 г.)
- Понимание акцийМайкл Синсер (в мягкой обложке - 19 августа 2003 г.)
- Все о пенсионных фондах: легкий способ начать Элли Уильямс Клинтон (мягкая обложка - 17 сентября 2003 г.)
- 10 лучших моделей и стратегий свинг-трейдинга Дэйва Лэндри Дэйв Лэндри (мягкая обложка - 1 ноября 2003 г.)
- Немногие важные против множества банальных: инвестируйте с инсайдерами, а не с массамиДжорджа Музея (в мягкой обложке - 29 октября 2004 г.)
- Как заработать на коротких продажах акций Уильям Дж. О'Нил и Гил Моралес (мягкая обложка, 24 декабря 2004 г.)
- Trading Crowd, The (Кембриджские исследования в области социальной и культурной антропологии)Эллен Герц (в мягкой обложке - 31 августа 2005 г.)
- Как легендарные трейдеры заработали миллионы от Джона Бойка (мягкая обложка - 23 марта 2006 г.)
- Опытные трейдеры: стратегии для получения превосходной прибыли от ведущих трейдеров сегодня (Wiley Trading), Фари Хамзей и Стив Шобин (твердый переплет - 6 октября 2006 г.)
- Технический анализ: полный ресурс для технических специалистов финансового рынка, Чарльз Д. Киркпатрик и Джули Р. Далквист (твердый переплет - 18 августа 2006 г.)
- Торгуйте своим путем к финансовой свободе (2-е изд), Ван К. Тарп (твердый переплет - 2007)
- Полная система инвестирования: как заработать на акциях: ваше полное руководство к победе в хорошие и плохие времена Уильям Дж. О'Нил (в мягкой обложке, 10 августа 2010 г.)
- Торгуйте как ученик О'Нила: как мы заработали 18000% на фондовом рынке Гил Моралес и Крис Качер (23 августа 2010 г.)