Сеть инвесторов по климатическим рискам - Investor Network on Climate Risk

В Сеть инвесторов по климатическим рискам представляет собой сеть инвесторов и финансовых учреждений, которая способствует лучшему пониманию финансовых рисков и инвестиционных возможностей, связанных с изменением климата. INCR координирует Церера, коалиция инвесторов и экологических групп, работающих над продвижением устойчивого процветания.

История

Сеть инвесторов по климатическим рискам (INCR) была запущена на первом саммите институциональных инвесторов по климатическим рискам в Объединенные Нации в ноябре 2003 года. В состав INCR входят более 100 инвесторов, управляющих активами на сумму около 10 триллионов долларов. В число участников входят управляющие активами, казначеи и контролеры штата и города, государственные и трудовые пенсионные фонды, фонды и другие институциональные инвесторы. INCR использует коллективную власть этих инвесторов для продвижения улучшенных инвестиционных практик, политики, раскрытия информации и практики корпоративного управления в отношении бизнес-рисков и возможностей, связанных с изменением климата.

Основные достижения

  • В 2008 году 500 инвесторов, представителей Уолл-стрит и корпоративных лидеров со всего мира собрались в штаб-квартире Организации Объединенных Наций в третий раз. Саммит инвесторов по климатическим рискам. На саммите были изучены масштабы и актуальность рисков изменения климата, а также экономические возможности глобального перехода к экологически чистой энергии будущего.
  • Запущен План действий из 9 пунктов, одобренный почти 50 ведущими инвесторами США и Европы, который требует от инвесторов ряда конкретных шагов по устранению растущих рисков и возможностей, связанных с изменением климата. Девять целей включают меры политики, направленные на Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) и Конгрессом, взаимодействие с компаниями для улучшения раскрытия информации и реагирования на изменение климата, минимизации инвестиционных рисков, связанных с изменением климата, и максимального увеличения инвестиционных возможностей, связанных с климатом.
  • Члены INCR инвестировали более 1,2 миллиарда долларов своих активов в возобновляемые источники энергии и другие чистые технологии предприятия всего за 18 месяцев.[когда? ] Инвестиции охватывают такие технологии, как водород. топливные элементы, этиловый спирт, геотермальное оборудование и современные материалы.
  • Убедил более двух десятков компаний из списка Fortune 500 улучшить свои климатические политики, практики и раскрытие информации, включая ведущие нефтяные, автомобильные и страховые компании.
  • Опубликованные отчеты об исследованиях помогут инвесторам лучше понять последствия глобального потепления. Среди них: набор инструментов от марта 2008 года «Управление рисками и возможностями изменения климата: практический набор инструментов для инвесторов»; отчет за август 2006 г. «От риска к возможностям: как страховщики могут упреждающе и прибыльно управлять изменением климата»; и мартовский отчет 2006 г. «Корпоративное управление и изменение климата: установление связи», в котором проанализировано, как 100 крупнейших компаний мира решают бизнес-задачи, связанные с изменением климата.
  • Создана Глобальная структура для раскрытия информации о климатических рисках, стандартизированный набор руководящих принципов для улучшения корпоративного раскрытия информации о рисках и возможностях изменения климата. Структура была разработана в сотрудничестве с инвесторами по всему миру.

Создание экономического обоснования

Учитывая глобальный характер изменения климата, климатические риски в большей или меньшей степени стали неотъемлемой частью любого бизнеса и инвестиционного портфеля. Суровые погодные явления и меняющиеся погодные условия, действующие или предстоящие нормативные акты, устанавливающие расходы на выбросы углерода, а также изменившаяся конкурентная среда окажут неизбежное влияние на бизнес. Изменение климата все чаще рассматривается как стратегическая проблема, и ведущие компании сейчас принимают меры для снижения рисков и использования возможностей, возникающих в результате изменения климата, как способа подготовки к зарождающейся глобальной экономике с низким уровнем выбросов углерода.

Экономический риск

Риск, который климат представляет для любого отдельного бизнеса, различается, но почти каждая компания столкнется с определенным давлением меняющегося климата, включая:

  • Нормативный риск.

Компании со значительным парниковый газ (ПГ) выбросы или энергоемкие операции сталкиваются с рисками из-за новых государственных, национальных и международных правил, ограничивающих выбросы углерода и налагающих расходы на углерод. В то время как импульс к обязательному федеральному климатическому законодательству растет, Калифорния и 10 северо-восточных штатов уже приняли регулирующие меры, требующие сокращения выбросов. Япония, Китай и другие ведущие торговые партнеры установили цели по сокращению выбросов парниковых газов, стандарты выбросов топлива и требования к возобновляемым источникам энергии. Между тем, вся Европа сокращает выбросы парниковых газов ниже ограничение и торговля программа торговли выбросами углерода уже[когда? ] на сумму более 64 миллиардов[требуется разъяснение ] год. Все американские компании, включая производителей нефти, банки и автопроизводителей, будут затронуты этими быстро распространяющимися правилами.

  • Физический риск.

Деловые круги подвергаются риску физических воздействий изменения климата, включая усиление интенсивности и частоты суровых погодных явлений, таких как продолжительные засухи, наводнения, штормы и повышение уровня моря. Среди недавних примеров - застрахованные убытки в размере 10 миллиардов долларов, включая разрушение 116 нефтяных платформ, которые оффшорные нефтяные компании пострадали от ураганов на побережье Мексиканского залива в 2004–2005 годах.

  • Репутационный и конкурентный риск.

Тесно связано с регуляторным риском на глобальном и внутреннем рынках, климатический риск готовность будет ключевым фактором конкурентоспособности компании. General Electric, например, видит огромные возможности роста благодаря своим многочисленным новым линиям экологически чистых продуктов, таких как ветряные турбины, высокая эффективность газовые турбины, Электростанции IGCC и гибридные дизель-электрический локомотивы. Форд и Дженерал Моторс в настоящее время ведут серьезную борьбу за сохранение конкурентоспособности, поскольку клиенты отказываются от потребляющих много бензина внедорожников в пользу гибридов и других автомобилей с низким уровнем выбросов от японских конкурентов. В Китае продажи автомобилей значительно превышают темпы роста, которые наблюдался на рынке США в последние десятилетия. Тем не менее, менее четверти нынешних легковых и легких грузовиков в США могут соответствовать китайским стандартам выбросов 2008 года.

  • Судебный риск.

Компании в углеродоемких отраслях, таких как нефть и газ, электроэнергетика и автомобилестроение, уже начинают сталкиваться с судебными тяжбами относительно вклада корпораций в глобальное изменение климата. Например, восемь генеральных прокуроров штата, город Нью-Йорк и три земельных фонда подали в 2005 году иски против пяти крупнейших электроэнергетических компаний США на том основании, что они вносили существенный вклад в "общественное неудобство" глобального потепления. Эти и другие подобные случаи представляют значительный риск для бизнеса. Если суды вынесут решение против компаний в таких случаях, потенциальная ответственность будет огромной. Даже если некоторые иски будут безуспешными, судебные издержки и ущерб репутации, понесенный вовлеченными компаниями, могут нанести ущерб сами по себе.

  • Руководители бизнеса все чаще обнаруживают это, обращаясь к глобальное потепление хорошо для чистой прибыли. Компании в авангарде больше не задаются вопросом, сколько будет стоить сокращение выбросов парниковых газов, а сколько денег они могут на этом заработать. Изменение климата создает риски для промышленности, но также открывает возможности: проницательные компании уже пользуются преимуществами новых продуктов, рынков и конкурентных преимуществ, присущих низкоуглеродная экономика.

Возможность

Проблемы и риски, связанные с изменением климата, огромны, но там, где есть проблемы, есть потенциал для роста. Компании уже находят место для новых продуктов и услуг в рамках все более «зеленой» экономики, и импульс этой тенденции будет только возрастать, поскольку США и другие страны примут будущее с низким уровнем выбросов углерода. С учетом финансовых и конкурентных рисков, связанных с изменением климата, перспективные компании также находят потенциал для огромных деловых возможностей.

Чистые технологии, возобновляемые источники энергии, рынки торговли выбросами углерода и усилия по повышению энергоэффективности являются наиболее яркими примерами этих возможностей: рост глобальных рынков для Возобновляемая энергия Например, в 2005 году он достиг 50 миллиардов долларов, а к 2015 году рынок, по прогнозам, превысит 150 миллиардов долларов. Компании используют возможности для создания новых низкоуглеродных энергоэффективных продуктов - например, ожидается, что программа GE "ecomagination" к 2010 году объем продаж составит 20 миллиардов долларов. Но компании в других секторах тоже пожинают плоды - банки, страховщики и другие работники финансовой индустрии также находят инновационные способы доказать, что для бизнеса «зеленый цвет значит зеленый». Изменение климата, как и любая серьезная проблема, открывает возможности для роста компаниям, желающим быть лидерами. Наряду с финансовыми и конкурентными рисками изменения климата появляются возможности для увеличения акционерной стоимости, повышения стоимости бренда и повышения конкурентоспособности и прибыльности.

Ведущие компании США

С 2004 года корпоративные лидеры многих отраслей и ведущие инвесторы начали решать проблемы климата. Рассмотрим следующие примеры:

  • В 2004 году финансовые учреждения США практически не уделяли внимания изменению климата как основной стратегии своего бизнеса. В 2007, Банк Америки и Citigroup объявили о программах на 20 и 50 млрд долларов, соответственно, для поддержки роста экологически устойчивой деловой активности в борьбе с глобальным изменением климата. Десятилетние инициативы включают основной упор на кредитование, инвестирование и другие виды деятельности для поддержки «зеленого» экономического роста, будь то проектирование зданий, торговля выбросами углерода или низкоуглеродные технологии.
  • До 2004 года немногие электроэнергетические компании США осознавали риски, связанные с изменением климата. В 2004 г. American Electric Power выпустила всесторонний стратегический анализ рисков и возможностей, связанных с изменением климата, а в 2007 году объявила о планах строительства первой промышленной электростанции с использованием технологии газификации угля, назвав это «правильной инвестицией» с учетом предсказуемых нормативов по выбросам парниковых газов. Более десятка ведущих энергетических компаний указывают, что регулирование выбросов парниковых газов возможно, и теперь выступают за национальную климатическую политику с обязательным контролем.
  • В 2004 году американские нефтяные компании практически полностью сосредоточились на разработке нефти и газа. В 2007, ConocoPhillips объявила о своей поддержке обязательной федеральной политики по ограничению выбросов парниковых газов и выделила 150 миллионов долларов на исследования альтернативных видов топлива.
  • В 2004 году ни одна из американских страховых компаний не учитывала риски изменения климата в своей деятельности. В 2006 г. AIG стала первой страховой компанией США, принявшей корпоративную политику в отношении изменения климата, чтобы активно искать способы для AIG и ее клиентов сократить выбросы парниковых газов.
  • В 2004 г. немногие компании были готовы выступать за обязательное федеральное регулирование выбросов углерода. В 2007 году более 20 ведущих компаний, в том числе Алкоа, BP Америка, Гусеница, Dow Chemical, DuPont, Ford Motor Co., Джонсон и Джонсон и другие выступили с официальным призывом принять национальное законодательство, призывающее к значительному сокращению выбросов парниковых газов. И эти компании являются одними из растущего хора голосов: в марте 2007 года более 60 ведущих инвесторов, управляющих активами и компаний, управляющих активами на сумму 4 триллиона долларов, выпустили призыв к действиям в области климата, в котором потребовали от законодателей США незамедлительно принять ощутимые меры для решения проблемы глобального изменения климата.

И компании начали пожинать плоды:

  • Экономия затрат. DuPont сократила выбросы парниковых газов на 70 процентов в период с 1990 по 2004 год, увеличив за это время производство на 33 процента, а также сэкономив более 2 миллиардов долларов.
  • Повышенная производительность. Walmart взяла на себя обязательство повысить топливную эффективность своего автопарка на 25 процентов в течение следующих трех лет и собирается сэкономить 50 миллионов долларов в год за счет повышения эффективности автопарка всего на одну милю на галлон.
  • Новые рынки. General Electric Программа "ecomagination" поставила цель выручить 20 миллиардов долларов к 2010 году; Только в 2006 году объем продаж компании составил 12 миллиардов долларов, при этом объем невыполненных заказов на такие продукты, как дизель-электрические гибридные локомотивы, компоненты для водородной энергии и энергоэффективные светодиодные лампы, составил 50 миллиардов долларов.

Смотрите также

Рекомендации

внешняя ссылка