Списание опционов на акции - Stock option expensing

Списание опционов на акции - это метод учета стоимости опционов на акции, распределяемых в качестве стимулов для сотрудников, в отчете о прибылях и убытках котируемого бизнеса. В отчете о прибылях и убытках, балансе и отчете о движении денежных средств указывается, что убыток от исполнения учитывается поскольку, отмечая разницу между рыночной ценой (если таковая существует) акций и полученными денежными средствами, цена исполнения для выпуска этих акций через опцион.

Противники рассмотрения опционов в качестве расходов говорят, что реальный убыток - из-за разницы между ценой исполнения и рыночной ценой акций - уже указан в отчете о движении денежных средств. Они также отмечают, что отдельный убыток в прибыли на акцию (в связи с наличием большего количества акций в обращении) также отражается в балансе с учетом разводнения акций в обращении. Просто учет этого в отчете о прибылях и убытках считается для них излишним.

Примечание: в настоящее время будущий рост стоимости всех выпущенных акций не учитывается в отчете о прибылях и убытках, но может быть отмечен при изучении баланса и отчета о движении денежных средств.

Методы

Смотрите также: Опцион на акции сотрудника § Оценка, и Опцион на акции для сотрудников § Порядок учета и налогообложения

Двумя методами расчета расходов, связанных с опционами на акции, являются метод «внутренней стоимости» и метод «справедливой стоимости». Только метод справедливой стоимости допустим при US GAAP и МСФО. Метод внутренней стоимости, связанный с Совет по принципам бухгалтерского учета Мнение 25, рассчитывает внутреннюю стоимость как разницу между рыночной стоимостью акции и ценой исполнения опциона на дату выпуска опциона («дата предоставления»). Поскольку компании обычно выпускают опционы на акции с ценой исполнения, равной рыночной цене, расходы по этому методу обычно равны нулю.[1]

Метод справедливой стоимости использует либо цену на рынке, либо вычисляет стоимость с использованием математической формулы, например Модель Блэка – Шоулза, который требует различных допущений в качестве входных данных. Этот метод теперь требуется по правилам бухгалтерского учета.[2]

В 2002 году был предложен другой метод: списание опционов на расходы по разнице между рыночной ценой и ценой исполнения при исполнении опционов, а не списание неисполненных опционов на расходы и отражение неисполненных опционов в качестве обязательства в балансе.[3] Этот метод, позволяющий отсрочить расходы, также был запрошен компаниями. Также был предложен метод согласования оценки справедливой стоимости на дату предоставления с предполагаемой ценой исполнения.[4]

Варианты акций под Международные стандарты финансовой отчетности рассматриваются в МСФО (IFRS) 2 «Платежи на основе акций». Для операций с сотрудниками и другими лицами, предоставляющими аналогичные услуги, предприятие должно оценивать справедливую стоимость предоставленных долевых инструментов на дату предоставления. В отсутствие рыночных цен справедливая стоимость оценивается с использованием метода оценки, чтобы оценить, какой была бы цена этих долевых инструментов на дату оценки в сделке на коммерческой основе между хорошо осведомленными, желающими сторонами. В стандарте не указано, какую конкретную модель следует использовать.[5]

Записи журнала метода справедливой стоимости для компенсации опционов на акции

  • Дата предоставления (если при выдаче ордеров нет прав)
Нет записи в журнале
  • Отчетные даты, пока не назначены (если при выдаче ордеров нет прав)
Списание средств компенсационные расходы.
Кредит оплаченный капитал - варранты на акции.
Если права на варранты в конечном итоге переходят, общие общие расходы на компенсацию для признания равны справедливой стоимости варрантов на дату выдачи. Справедливая стоимость варрантов на дату выдачи определяется на основе рыночной модели или модели Блэка-Шоулза. Расход распределяется на каждый отчетный период отчета о прибылях и убытках пропорционально количеству дней в этом периоде, которые находятся в пределах периода перехода прав.
  • Дата предоставления (при наличии ордеров на момент предоставления)
Списание средств компенсационные расходы.
Кредит оплаченный капитал - варранты на акции.
Справедливая стоимость варрантов на дату выдачи определяется на основе рыночной модели или модели Блэка-Шоулза.
  • Исполнение ордеров
Списание средств наличные.
Списание средств оплаченный капитал - варранты на акции.
Кредит обыкновенные акции - номинальная стоимость.
Кредит оплаченный капитал - обыкновенные акции сверх номинальной стоимости.
Наличные деньги собираются у держателей ордеров. Соответствующие исполняемые варранты списываются со счета на неисполненные варранты. По мере выпуска акций обыкновенные акции заносятся в бухгалтерские книги, что влияет на счета обыкновенных акций по номинальной стоимости и взносы за обыкновенные акции, превышающие номинальную стоимость.
  • Отмена или истечение срока действия ордеров
Списание средств оплаченный капитал - варранты на акции.
Кредит оплаченный капитал - просроченные варранты на акции.

Выплаты на основе акций (право на повышение стоимости акций)

В качестве альтернативы варрантам на акции компании могут компенсировать своим сотрудникам право на повышение стоимости акций (SAR). Единый SAR - это право на получение суммы, на которую рыночная цена одной акции увеличивается по прошествии определенного периода времени. В этом контексте «повышение» означает величину, на которую цена акции увеличивается после определенного периода времени. В отличие от компенсации по варрантам на акции, сотруднику не нужно платить наличные деньги или владеть базовыми акциями, чтобы воспользоваться планом SAR. В соглашениях, где держатель может выбрать дату погашения SAR, этот план является формой опциона на акции.

Записи в журнале об ответственности и расходах на повышение стоимости акций

  • В течение периода перехода прав на каждую отчетную дату
Определите сальдо, которое причиталось бы держателям неинвестированных SAR, если бы они были переданы сотрудникам на отчетную дату и выполнялись сотрудниками на отчетную дату. Этот баланс рассчитывается на основе торговой цены акций на отчетную дату, значения, выше которого цена акции должна возрасти, если держатели SAR будут иметь право на выплату, и количества выпущенных SAR. Ниже это будет называться общая сумма расходов, подлежащих признанию. В конце каждого отчетного периода общая сумма расходов, подлежащих признанию - это оценка будущего оттока денежных средств для выплат.
Умножьте общая сумма расходов, подлежащих признанию - на основе повышения цены акций на отчетную дату и количества выпущенных SAR - на долю завершенного периода перехода прав. Вычтите расходы, ранее признанные по плану в предыдущие периоды. Это расходы на компенсацию SAR за текущий период. (Если цена акций снизилась, рассчитанные таким образом расходы на компенсацию SAR могут быть отрицательными, что приведет к увеличению дохода за период.) Обязательства, накопленные в течение периода, равны расходам и накапливаются в ответственность по плану SAR учетная запись. Это означает, что запись в журнале для признания положительных компенсационных расходов, связанных с SAR, состоит из дебета на компенсационные расходы и кредит ответственность по плану SAR.
  • После периода перехода
Признанные текущие расходы (или контр-расходы) представляют собой изменение обязательств по плану, основанное на изменении рыночной цены акций. Теперь, когда SAR переданы, зарегистрированный счет обязательств должен быть равен общая сумма расходов, подлежащих признанию. Как было сказано ранее, общая сумма расходов, подлежащих признанию относится к оценке, потому что цена акции, вероятно, изменится до того, как SAR будут погашены за наличные. Опять же, запись журнала для признания положительных компенсационных расходов, связанных с SAR, состоит из дебета в компенсационные расходы и кредит ответственность по плану SAR.
  • Когда права выкуплены
Компания закрывает ответственность по плану SAR счет, а остаток оплачивает наличными.

Практичность

Противники системы отмечают, что конечную стоимость вознаграждения для получателя опциона (следовательно, конечную стоимость поощрительного платежа, произведенного компанией) трудно учесть до его реализации.

Внутренняя стоимость или справедливая стоимость

В FASB выступил против «Мнения 25», которое оставляло предприятиям возможность монетизировать опционы в соответствии с их «внутренней стоимостью», а не «справедливой стоимостью». Предпочтение справедливой стоимости, по-видимому, мотивировано ее добровольным принятием несколькими крупными компаниями, котирующимися на бирже, а также необходимостью единого стандарта бухгалтерского учета.

Подотчетность Совета по стандартам финансового учета

Противодействие принятию списания расходов вызвало некоторые проблемы в отношении необычного, независимого статуса FASB как неправительственного регулирующего органа, в частности, предложение Сенату США отменить «заявление 123».

Смотрите также

Источники

  1. ^ Халл Дж., Уайт А. (2004). Как оценить опционы на акции сотрудников. Журнал финансовых аналитиков.
  2. ^ Видеть Резюме заключения № 123 (редакция 2004 г.) и, для более ранней интерпретации, Учет определенных операций, связанных с компенсацией акциями - интерпретация заключения APB № 25. FASB.
  3. ^ Бреннер Р, Лускин Д.. (3 сентября 2002 г.). Другой вариант по опциям. Wall Street Journal.
  4. ^ Каплан RS, Кришна PG. (2003). Расходные опционы на акции: подход справедливой стоимости. Harvard Business Review.
  5. ^ «МСФО 2 - Выплаты, основанные на акциях». www.iasplus.com. Получено 29 февраля 2020.