Франциско Партнеры - Википедия - Francisco Partners

Франциско Партнеры
Частный
ПромышленностьЧастный акционерный капитал
Основан1999; 21 год назад (1999)
УчредителиДипанджан Деб, Бенджамин Болл, Нил Гарфинкель, Сэнфорд Р. «Сэнди» Робертсон, Дэвид Стэнтон
Штаб-квартира
Центр цифровых искусств Леттермана
Сан - Франциско, Калифорния, Соединенные Штаты
Ключевые люди
Дипанджан Деб (Исполнительный директор ), Давид Голоб (ИТ-директор ), Эзра Перлман и Дип Шах (сопрезиденты), Том Людвиг (COO )
АУМ12 миллиардов долларов (2019)[1]
Количество работников
80[2] (2019)
Интернет сайтwww.franciscopartners.com

Франциско Партнеры американец Частная акционерная компания сосредоточена исключительно на инвестициях в технологии и бизнес-услуги на базе технологий.[3] Основана в августе 1999 г. и базируется в г. Сан-Франциско и Лондон, Francisco Partners Management L.P.[4] привлек около 14 миллиардов долларов США в виде обязательного капитала.[5] В настоящее время у фирмы пять активных фондов.[5][6] и около 50 текущих портфельных компаний,[7] включая Verifone,[8] Ренессансное обучение, Бомгар, GoodRx, Квест, BluJay (ранее Kewill),[7] ClickSoftware Technologies,[9] Программное обеспечение SmartBear,[10] и SonicWall.[11]

История

1999–2011

Francisco Partners была основана в августе 1999 г.[12] в Менло-Парк, Калифорния, во время появления специализированных фирм по выкупу технологий.[13] Основатели Сэнфорд Робертсон, Дипанджан Деб, Дэвид Стентон, Бенджамин Болл и Нил Гарфинкель происходили из самых разных частный акционерный капитал фирмы. Робертсон был основателем инвестиционного банка, ориентированного на технологии. Робертсон Стивенс, а Деб[14] оставили TPG Capital в августе 1999 г., чтобы помочь основать фирму.[13] Среди заметных ранних инвестиций в 2000 году фирма заплатила 375 миллионов долларов наличными, чтобы купить 90% Продвинутые Микроустройства 'подразделение коммуникационных продуктов.[15] Затем в 2002 году компания Francisco Partners привлекла 800 миллионов долларов для покупки 90% Global eXchange Services, подразделение Компания General Electric[16][17] занимается продажами около 30 000 транснациональных компаний.[16]

Фирма купила NPTest в 2003 г. полупроводник -испытательный блок Schlumberger,[18] К следующему году у Francisco Partners было более 30 активных портфельных компаний.[19] Francisco Partners приобрели Умный модульный от Solectron Corporation в 2004 году, а два года спустя Smart Modular стала публичной.[20] С 2005 по 2010 год фирма владела софтверной компанией. RedPrairie.[21] В 2006 году компания выкупила Метрологические приборы, что делает лазер и голографический сканеры на базе,[22] а также купил WatchGuard.[11] Фирма купила API Healthcare в 2008[21] а к 2010 году другие медицинские холдинги Francisco Partners включали AdvancedMD, Healthland, QuadraMed и T-System.[23]

2012–2015

К 2012 году у фондов Francisco Partners было около 7 миллиардов долларов капитала, и они инвестировали «исключительно в технологические компании в различных секторах, включая полупроводники, основное оборудование и компоненты электроники ".[24] В том же году компания приобрела софтверную компанию Ichor у American Industrial Partners,[25] а также Системы Plex[26] и Кьюилл.[27] Фирма инвестировала в Paymetric в 2013 году,[28] продавая компанию Вантив в Атланта, Джорджия четыре года спустя.[29] После приобретения в 2013 году компании Avangate, предоставляющей услуги электронной коммерции,[30] в 2014 году фирма инвестировала в софтверную компанию Проспер, а исполнительный директор Francisco Partners Дэвид Голоб становится директором Prosper.[31] Также в 2014 году Francisco Partners инвестировала в компанию информационных технологий. CoverMyMeds[3] и заплатил 120 миллионов долларов за контрольный пакет акций[32][33] в скандальной шпионской компании Группа НСО,[4][32] продана в 2019 году.[34] В 2015 году компания собрала около 2,9 миллиарда долларов для своего четвертого фонда.[6] В том же году фирма приобрела аналитическую компанию из Калифорнии. Procera Networks за 240 миллионов долларов и Израильский компания по управлению рабочим местом ClickSoftware Technologies за 438 миллионов долларов.[9] Фирма инвестировала в GoodRx и в 2015 году.[35]

2016–2019

Франциско присоединился к Эллиотт Менеджмент в июне 2016 г., чтобы купить SonicWall[11] и Программное обеспечение Quest[36] дочерние компании из Dell как часть спин-оффа Программное обеспечение Dell.[11][37] Инвестиции в SonicWall вызвали некоторые споры в прессе, поскольку Francisco Partners также инвестировала в компанию WatchGuard-конкурента, что противоречит нормам в индустрии прямых инвестиций.[11] Также в 2016 году фирма продала Aesynt Омничелл за 275 миллионов долларов и вывел Ichor Holdings на биржу с первичное публичное размещение акций.[36][38] В конце 2016 года Francisco Partners запустила свой фонд Agility, собрав около 600 миллионов долларов вложенного капитала, чтобы сосредоточиться на небольших технологических сделках.[39] Вскоре после этого компания Francisco Partners инвестировала в Dynamo Software,[40] Pet Circle,[41] Открытие образования,[42] и myON, последний из которых был продан в 2018 году.[43] Дополнительные инвестиции в 2016 и 2017 годах включали такие компании, как Программное обеспечение SmartBear,[10] iconectiv,[44] Connecture Inc.,[45] Улучшение,[46] и Sintec Media.[36]

В 2017 году Francisco Partners продала CoverMyMeds к МакКессон[47] и Paymetric в Вантив,[48] а также продал PayLease[49] и Корсар.[50] Компания Francisco Partners купила и впоследствии продала James Allen.com в 2017 году.[51] В июне 2017 года Francisco Partners также приобрела Sandvine, канадская публичная компания, которая была объединена с Procera,[52] за 444 миллиона долларов.[53] Francisco Partners была названа компанией года в сфере прямых инвестиций Слияния и поглощения в 2017 году.[36] Пятый фонд компании, Francisco Partners V, был сформирован в конце 2017 года с выделенным капиталом примерно в 4 миллиарда долларов.[54] Через год после запуска Francisco Partners V фирма приобрела Bomgar Corporation,[55] Ренессансное обучение,[56] и LegalZoom.[57] В июне 2018 г. компания Francisco Partners приобрела VeriFone[8] за 3,4 миллиарда долларов. Также в 2018 г. Черный камень Группа стратегического капитала и Голдман Сакс Программа Petershill приобрела миноритарный пакет акций Francisco Partners.[54]

2020

26 октября 2020 г. компания Francisco Partners объявила о приобретении Forcepoint, компания по кибербезопасности из Raytheon Technologies.[58] Также в том же месяце фирма планирует продать MyFitnessPal из Под броней за 345 миллионов долларов.[59]

Бизнес модель

Francisco Partners специализируется на финансировании выкупа подразделений, "приобретении частных лиц" публичных компаний, спонсируемых слияние и поглощение, финансирование роста капитала, рекапитализация и реструктуризация. Фирма в первую очередь инвестирует в созревание или созревание[12] технологии и компании, связанные с технологиями[6] в таких областях, как программное обеспечение, Интернет,[9] здравоохранение, связь, оборудование и технологические услуги. Фирма обычно приобретает контрольный пакет или контрольный пакет акций своих портфельных компаний, но иногда приобретает миноритарный пакет акций компании, представленной в совете директоров.[12] Специализируясь на выкупе технологий, Франциско приобрел бывшую венчурный капитал поддерживаемые компании, а также многие подразделения крупных конгломератов и ИТ-компаний по всему миру.[19]

Офисы и сотрудники

Фирма базируется в Сан - Франциско, Калифорния с дополнительным офисом в Лондон, объединенное Королевство.[4][12] Francisco Partners в настоящее время возглавляет генеральный директор Дипанджан Деб, один из основателей компании.[6] вместе с сопрезидентами Эзрой Перлманом и Дип Шахом и Дэвидом Голобом, главный инвестиционный директор.[14]

Список текущих инвестиций

С более чем 100 текущими портфельными компаниями Francisco Partners является инвестором или владельцем следующих компаний:[7]

Рекомендации

  1. ^ Francisco Partners (29 марта 2019 г.). «Форма ADV - Единое заявление на регистрацию инвестиционного консультанта и отчет освобожденных консультантов по отчетности» (PDF). Комиссия по ценным бумагам и биржам США. п. 9 (Пункт 5D (f)). Получено 27 апреля, 2019.
  2. ^ Francisco Partners (29 марта 2019 г.). «Форма ADV - Единое заявление на регистрацию инвестиционного консультанта и отчет освобожденных от налога консультантов по отчетности» (PDF). Комиссия по ценным бумагам и биржам США. п. 8 (позиция 5A). Получено 27 апреля, 2019.
  3. ^ а б Саттелл, Скотт (9 ноября 2014 г.), CoverMyMeds получает «инвестиции в рост» от калифорнийской компании FranciscoPartners., Кливлендский бизнес Крейна
  4. ^ а б c Томас Фокс-Брюстер (25 августа 2016 г.). «Все, что мы знаем о NSO Group: профессиональные шпионы, взламывающие iPhone с помощью одного текста».
  5. ^ а б "Франциско Партнерс - О компании". www.franciscopartners.com. Получено 2017-07-10.
  6. ^ а б c d е Портер, Киль (22 мая 2017 г.), Франциско заявил, что намерен потратить более 3 миллиардов долларов на выкуп технологических проектов, Bloomberg
  7. ^ а б c d е ж грамм час я j k л м п о п q р s т ты v ш Икс у z аа ab ac объявление ае аф аг ах ай эй ак аль являюсь ан ао ap водный ар в качестве в "Инвестиции". Франциско Партнеры. Получено 2019-12-17.
  8. ^ а б c "Francisco Partners купит VeriFone Private за 3,4 миллиарда долларов". Bloomberg.com. Получено 2018-06-25.
  9. ^ а б c d Чен, Анджела (30 апреля 2015 г.). «Программное обеспечение ClickSoftware будет куплено компанией Francisco Partners за 438 миллионов долларов». Wall Street Journal. Получено 6 сентября 2015.
  10. ^ а б c Мартин, Дилан. «Бостонские стартапы, которые были приобретены или закрыты в мае». BostInno. BostInno. Получено 26 июн 2017.
  11. ^ а б c d е ж Джиллиан Тан (12 июля 2016 г.). "Как это для конфликта с частным капиталом?".
  12. ^ а б c d Обзор компании Francisco Partners Management LLC, Bloomberg
  13. ^ а б "Вы еще ничего не видели". Сеть EDN. 1 января 2000 г.. Получено 15 ноября, 2018.
  14. ^ а б Исполнительная команда, FranciscoPartners.com
  15. ^ «Новости компании; Advanced Micro продает большую часть коммуникационного подразделения». Нью-Йорк Таймс. 23 мая 2000 г.. Получено 15 ноября, 2018.
  16. ^ а б Дойч, Клаудиа (25 июня 2002 г.). "G.E. распродает большую часть бизнеса электронной коммерции". Нью-Йорк Таймс. Получено 15 ноября, 2018.
  17. ^ «Ссылаясь на ограниченность рынка облигаций, G.E. предоставляет ссуду покупателю». Нью-Йорк Таймс. 28 сентября 2002 г.. Получено 15 ноября, 2018.
  18. ^ Новости компании; Schlumberger продает установку для тестирования полупроводников, Bloomberg, 25 июня 2003 г.
  19. ^ а б Ривлин, Гэри (15 мая 2004 г.). «Принесите нам свои маленькие, нелюбимые стартапы». Нью-Йорк Таймс. Получено 15 ноября, 2018.
  20. ^ «Умные модульные технологии при выкупе в размере 645 миллионов долларов», Нью-Йорк Таймс, 26 апреля 2011 г.
  21. ^ а б Болтон, Гай (14 августа 2010 г.), Программное обеспечение фирмы для отслеживания привлекло нового генерального директора, Журнал Sentinel
  22. ^ "Francisco Partners проведет выкуп компании Metrologic", Нью-Йорк Таймс, 13 сентября 2006 г.
  23. ^ а б Ксавье, Джон (25 октября 2010 г.), ЧП фирма покупает контрольную часть Quantros, Деловой журнал Кремниевой долины
  24. ^ ОБНОВЛЕНИЕ Фирма Francisco Partners купила Kewill за 89,5 млн фунтов стерлингов, Рейтер, 2 мая 2012 г.
  25. ^ Симерс, Эрик (5 января 2012 г.), Francisco Partners приобретает компанию Tualatin's Ichor Systems, Портлендский деловой журнал
  26. ^ а б Эмпсон, Рип (18 декабря 2012 г.), Plex Systems получает 30 млн долларов от Accel, чтобы помочь глобальному производственному переходу в облако, TechCrunch
  27. ^ а б Вембридж, Марк (2 мая 2012 г.). «Кьюилл соглашается на выкуп частного капитала в США». Financial Times. Получено 15 ноября, 2018.
  28. ^ Каркария, Урвакш (28 августа 2013 г.), San Francisco Partners получает большинство, Atlanta Business Chronicle
  29. ^ Хадсон, Фил У. (26 апреля 2017 г.), Francisco Partners поддержала техническую компанию Paymetric из Атланты, которая будет приобретена Vantiv, Atlanta Business Chronicle
  30. ^ а б Лара-Чинисомо, Винсент (7 октября 2013 г.), Francisco Partners приобретает Avangate, Деловой журнал Кремниевой долины
  31. ^ а б Х. де ла Мерсед, Майкл (4 мая 2014 г.), «Prosper, одноранговый кредитор, привлекает 70 миллионов долларов», Нью-Йорк Таймс
  32. ^ а б "Секретная компания по ведению кибервойны NSO Group исследует продажу: источники". Рейтер. 2 ноября 2015 года.
  33. ^ Ядрон, Дэнни (1 августа 2014 г.). «Может ли этот израильский стартап взломать ваш телефон?». Журнал "Уолл Стрит. Получено 2016-08-25.
  34. ^ https://www.haaretz.com/israel-news/business/.premium-israeli-cyberattack-firm-nso-bought-back-by-founders-at-1b-company-value-1.6937457
  35. ^ Срок - четверг, 8 октября, Fortune, 8 октября 2015 г.
  36. ^ а б c d е ж грамм «Франциско Партнерс признана частной инвестиционной фирмой года». Слияния и поглощения. Получено 2017-07-05.
  37. ^ «Francisco Partners и Elliott Management приобретают Dell Software Group». DELL. 20 июня 2016 г.. Получено 23 августа, 2016.
  38. ^ Francisco Partners продаст Aesynt за 275 млн долларов. Pitchbook, 2 ноября 2015 г.
  39. ^ Срок действия - понедельник, 24 октября, Francisco Partners, 24 октября 2016 г.
  40. ^ Срок - вторник, 3 октября, Удача, 3 октября 2017 г.
  41. ^ Срок - вторник, 14 ноября, Удача, 14 ноября 2017 г.
  42. ^ Discovery сократит образовательный бизнес за 120 миллионов долларов, поскольку он готовится покинуть Silver Spring, Вашингтонский деловой журнал, 27 февраля 2018
  43. ^ Renaissance Learning перевернул страницу с покупкой фирмы из Миннесоты, Xconomy, 22 марта 2018
  44. ^ а б ОБНОВЛЕНИЕ 1. Эрикссон говорит, что Francisco Partners инвестирует 200 млн долларов в iconectiv, Рейтер, 7 марта 2017 г.
  45. ^ а б Кирхен, Рич (14 марта 2016 г.), Connecture получает инвестиции в размере 52 млн долларов от группы, возглавляемой Francisco Partners, Деловой журнал Милуоки
  46. ^ а б Чпарро, Франк (21 июля 2017 г.), Betterment только что получил оценку в 800 миллионов долларов, Business Insider
  47. ^ Компания CoverMyMeds из Колумбуса будет приобретена McKesson за 1,1 млрд долларов, Cleveland.com, 1 марта 2018 г.
  48. ^ Francisco Partners поддержала техническую компанию Paymetric из Атланты, которая будет приобретена Vantiv, Atlanta Business Chronicle, 26 апреля 2017 г.
  49. ^ Vista Equity Partners инвестирует в Paylease, Деловой журнал Сан-Диего, 3 июля 2017 г.
  50. ^ Срок - среда, 26 июля, Удача, 26 июля 2017
  51. ^ Signet покупает Джеймса Аллена; Рост продаж Comp, jckonline.com, 24 августа 2017 г.
  52. ^ а б Пендер, Терри (2017-07-17). «Sandvine принимает предложение о поглощении за 562 миллиона долларов». TheRecord.com. Получено 2018-02-02.
  53. ^ https://www.bloomberg.com/news/articles/2020-09-11/sandvine-use-to-block-belarus-internet-rankles-staff-lawmakers
  54. ^ а б Goldman, Blackstone покупают миноритарный пакет акций Francisco Partners, Bloomberg, 13 июля 2018
  55. ^ Срок действия - вторник, 3 апреля, Удача, 3 апреля 2018 г.
  56. ^ Renaissance Learning, чтобы получить нового собственника прямых инвестиций, сменить генерального директора, Xconomy, 4 мая 2018
  57. ^ LegalZoom оценивается в 2 миллиарда долларов, L.A. Biz
  58. ^ «Франциско партнеры приобретают Forcepoint у Raytheon Technologies».
  59. ^ Лоу, Черлинн (30 октября 2020 г.). «Under Armour продает MyFitnessPal за 345 миллионов долларов». Engadget. Получено 4 ноября, 2020.
  60. ^ "Francisco Partners объявляет о приобретении компании Comodo's Certificate Authority (SSL)". www.businesswire.com. Получено 2017-10-31.
  61. ^ «Франциско партнеры приобретают Forcepoint у Raytheon Technologies». www.businesswire.com. Получено 2020-11-20.
  62. ^ «LogMeIn, Inc. - LogMeIn заключает окончательное соглашение о приобретении филиалами компаний Francisco Partners и Evergreen Coast Capital по цене 86,05 долларов США за акцию наличными». 2019-12-17. Получено 2019-12-17.
  63. ^ «LogMeIn соглашается быть приобретенным Francisco Partners и Evergreen за 4,3 миллиарда долларов». 2019-12-17. Получено 2019-12-17.
  64. ^ "Francisco Partners, ссылка Clearlake на сделку Perforce". pitchbook.com. 2019-05-01. Получено 2019-05-15.
  65. ^ Виггерс, Кайл (19.02.2019). «Redis Labs привлекает 60 миллионов долларов для своей базы данных NoSQL». VentureBeat. Получено 2019-03-02.

внешняя ссылка