Федеральный бюджет США - Википедия - United States federal budget

CBO: компоненты федеральных расходов и доходов США в 2019 финансовом году. Основные категории расходов - здравоохранение, социальное обеспечение и оборона; налоги на прибыль и заработную плату являются основными источниками доходов.

Фактический и прогнозируемый дефицит федерального бюджета США по CBO.

Эта статья является частью серия на
Бюджет и долг в Соединенные Штаты Америки
Основные размеры Экономика Расходы Федеральный бюджет Финансовое положение Военный бюджет Государственный долг Налогообложение Безработица
Программ Medicare Социальные программы Социальная защита
Современные проблемы Комиссия Боулза – Симпсона Снижение налогов Бушем Потолок долга  (история ) Сокращение дефицита Фискальный обрыв Реформа здравоохранения Политические дебаты Дискуссия о социальном обеспечении "Голодать зверя " Кризис субстандартной ипотеки В определенные годы Финансовый кризис 2007–2008 гг. Кризис предельного уровня долга 2011 г. 2013 Секвестрация бюджета в 2013 г. Правительственные отключения: 1980 1981, 1984, 1986 1990 1995–1996 2013 Янв 2018 2018–2019
Терминология Накопительный дефицит + Интерес ≈ Долг Платежный баланс Инфляция Продолжающееся разрешение

В Федеральный бюджет США включает расходы и доходы из Федеральное правительство США. Бюджет - это финансовое представление приоритетов правительства, отражающее исторические споры и конкурирующие экономические философии. Правительство в основном тратит на программы здравоохранения, пенсионного обеспечения и обороны. Беспартийный Бюджетное управление Конгресса предоставляет обширный анализ бюджета и его экономических эффектов. В нем сообщается, что, согласно прогнозам, крупный бюджетный дефицит в течение следующих 30 лет приведет к тому, что федеральный долг, удерживаемый населением, достигнет беспрецедентного уровня - с 98 процентов валового внутреннего продукта (ВВП) в 2020 году до 195 процентов к 2050 году.^[1]

Соединенные Штаты имеют самый большой внешний долг в мире и 14-е место по величине государственный долг в% от ВВП в мире. Годовой дефицит бюджета увеличился с 585 млрд долларов (3,2% ВВП) в 2016 году до 984 млрд долларов (4,7% ВВП) в 2019 году, увеличившись на 68%.^[2][3] По сравнению с прогнозом CBO до инаугурации президента Трампа, бюджетный дефицит на 2019-2021 годы увеличился примерно вдвое из-за Снижение налогов Трампом и другое законодательство о расходах.^[4]

Из-за коронавирус пандемия, Конгресс и президент Трамп утвердили $ 2,2 трлн. Закон о помощи, чрезвычайной помощи и экономической безопасности в связи с коронавирусом (CARES) 18 марта 2020 г. Комитет ответственного федерального бюджета по оценкам, будет частично отвечать за увеличение дефицита бюджета на 2020 финансовый год до рекордных 3,8 трлн долларов США, или 18,7% ВВП.^[5] Предварительная оценка CBO на дефицит в 2020 финансовом году составляет 3,1 триллиона долларов, или 15,2% ВВП, что является самым большим с 1945 года по сравнению с размером экономики.^[6]

Обзор

CBO: выручка и расходы в% ВВП. С 1970 г. профицит бюджета США был только в период с 1998 по 2001 гг. Сто пятый Конгресс США. Прогнозируется, что дефицит будет расти в процентах от ВВП по мере старения страны, а расходы на здравоохранение будут расти быстрее, чем экономика.

Базовый уровень действующего законодательства CBO по состоянию на апрель 2018 года, показывающий прогноз дефицита и долга по годам.

Бюджетный документ часто начинается с Президент предложение Конгресс рекомендуя уровни финансирования для следующих Отчетный год, начиная с 1 октября и заканчивая 30 сентября следующего года. Финансовый год означает год, которым он заканчивается. Однако Конгресс является органом, который по закону должен ежегодно утверждать ассигнования и представлять законопроекты о финансировании, принятые обеими палатами, на подпись президенту. Решения Конгресса регулируются правилами и законодательством, касающимися процесс федерального бюджета. Бюджетные комитеты устанавливают лимиты расходов для комитетов Палаты представителей и Сената, а также для подкомитетов по ассигнованиям, которые затем утверждают отдельные ассигнования выделить финансирование на различные федеральные программы.^[7]

Если Конгресс не может принять годовой бюджет, то несколько законопроектов об ассигнованиях должны быть приняты в качестве меры «устранения разрыва». После утверждения Конгрессом законопроекта об ассигнованиях он направляется президенту, который может либо подписать его, либо наложить вето. Законопроект, на который наложено вето, отправляется обратно в Конгресс, который может принять его в качестве закона большинством в две трети голосов в каждой законодательной палате. Конгресс также может объединить все или некоторые законопроекты об ассигнованиях в один сводный законопроект о согласовании. Кроме того, президент может запросить, а Конгресс может принять законопроекты о дополнительных ассигнованиях или законопроекты о чрезвычайных дополнительных ассигнованиях.

Несколько государственных агентств предоставляют бюджетные данные и анализ. К ним относятся Счетная палата правительства (GAO), Бюджетное управление Конгресса (CBO), Управление управления и бюджета (OMB), а Казначейство. Эти агентства сообщили, что федеральное правительство сталкивается со многими важными долгосрочными финансовыми проблемами, в первую очередь вызванными старением населения, ростом процентных платежей и расходами на такие программы здравоохранения, как Medicare и Медикейд.^[8]

Президент Трамп подписал Закон о сокращении налогов и занятости вступит в силу в декабре 2017 года. CBO прогнозирует, что Закон о налогообложении 2017 года увеличит сумму дефицита бюджета (долга) на 2,289 триллиона долларов в течение десятилетия 2018-2027, или 1,891 триллиона долларов после макроэкономической обратной связи.^[3] Это в дополнение к 10,1 доллара. прогноз увеличения триллионов в соответствии с действующим законом об CBO от июня 2017 г. исходный уровень и существующие $ 20 триллион госдолга.^[9]

В течение 2019 финансового года федеральное правительство потратило 4,45 трлн долларов, что на 338 млрд долларов или 7,1% больше, чем в 2018 финансовом году в размере 4,11 трлн долларов. Расходы увеличились по всем основным категориям и в основном были вызваны увеличением расходов на социальное обеспечение, чистые проценты по долгу и оборону. Расходы в% ВВП выросли с 20,3% ВВП до 21,2% ВВП, что выше среднего показателя за 50 лет.^[2] Также в течение 2019 финансового года федеральное правительство собрало около 3,46 трлн долларов налоговых поступлений, что на 133 млрд долларов США или 3,7% больше по сравнению с 2018 финансовым годом. Основные категории квитанций включали индивидуальные подоходные налоги (1717 миллиардов долларов), налоги на заработную плату (1244 миллиардов долларов) и корпоративные налоги (230 миллиардов долларов).^[2]

В течение 2018 финансового года федеральное правительство израсходовало 4,11 триллиона долларов, что на 127 миллиардов долларов или 3,2% больше, чем в 2017 финансовом году в 3,99 триллиона долларов. Расходы увеличились по всем основным категориям и в основном были вызваны увеличением расходов на социальное обеспечение, чистые проценты по долгу и оборону. Расходы в% ВВП упали с 20,7% ВВП до 20,3% ВВП, что соответствует среднему значению за 50 лет.^[10] Также в течение 2018 финансового года федеральное правительство собрало около 3,33 триллиона долларов налоговых поступлений, что на 14 миллиардов долларов или менее чем на 1% больше по сравнению с 2017 финансовым годом. Основные категории поступлений включали индивидуальные подоходные налоги (1 684 млрд долларов или 51% от общей суммы поступлений), налоги на социальное обеспечение / социальное страхование (1 171 млрд долларов или 35%) и корпоративные налоги (205 млрд долларов или 6%). Поступления от корпоративных налогов снизились на 92 млрд долларов или 32% из-за Закон о сокращении налогов и занятости. Выручка за 2018 год составила 16,4% от валовой внутренний продукт (ВВП) по сравнению с 17,2% в 2017 финансовом году.^[10] Налоговые поступления в среднем за период 1980-2017 гг. Составили примерно 17,4% ВВП.^[3] Налоговые поступления в 2018 году были примерно на 275 миллиардов долларов ниже прогноза CBO от января 2017 года на 2018 год, что указывает на то, что налоговые поступления были бы значительно выше (а дефицит ниже) в отсутствие снижения налогов.^[3]

Дефицит бюджета увеличился с 779 млрд долларов в 2018 финансовом году до 984 млрд долларов в 2019 финансовом году, увеличившись на 205 млрд долларов, или на 26%. Дефицит бюджета увеличился с 666 миллиардов долларов в 2017 финансовом году до 779 миллиардов долларов в 2018 финансовом году, увеличившись на 113 миллиардов долларов, или 17,0%.^[10] Дефицит 2019 года составил 4,7% ВВП по сравнению с 3,9% ВВП в 2018 году и 3,5% ВВП в 2017 году. Исторический средний дефицит составляет 2,9% ВВП.^[11] В январе 2017 года, незадолго до инаугурации президента Трампа, CBO прогнозировала, что дефицит бюджета на 2019 финансовый год составит 610 миллиардов долларов, если действующие на тот момент законы останутся в силе. Фактические результаты в 984 миллиарда долларов представляют собой рост на 374 миллиарда долларов, или 61%, по сравнению с прогнозом, в основном за счет снижения налогов и дополнительных расходов. Аналогичным образом, дефицит бюджета на 2018 финансовый год в размере 779 миллиардов долларов был на 292 миллиарда долларов, или на 60% больше, чем этот прогноз.^[12]

В следующей таблице приведены некоторые статистические данные по бюджету за периоды 2015-2019 финансового года в процентах от ВВП, включая федеральные налоговые поступления, расходы или расходы, дефицит (доходы - расходы) и долг, принадлежащий государству. Также показаны средние за 1969-2018 гг. При ВВП США около 21 триллиона долларов в 2019 году 1% ВВП составляет около 210 миллиардов долларов.^[13]

Принципы бюджета

В Конституция США (Статья I, раздел 9, пункт 7) гласит, что «деньги не могут быть получены из казначейства, кроме как в результате ассигнований, произведенных в соответствии с законом; и регулярный отчет и отчет о поступлениях и расходах всех государственных денег должны публиковаться время от времени. "

Каждый год президент Соединенных Штатов представляет в Конгресс запрос бюджета на следующий финансовый год, как того требует Закон о бюджете и бухгалтерском учете 1921 г.. Действующее право (31 U.S.C.  § 1105 (а)) требует, чтобы президент представил бюджет не ранее первого понедельника января и не позднее первого понедельника февраля. Обычно президенты представляют бюджеты в первый понедельник февраля. Однако представление бюджета было отложено в первый год работы некоторых новых президентов, когда предыдущий президент принадлежал к другой партии.

Федеральный бюджет рассчитывается в основном кассовым методом. То есть доходы и расходы признаются при совершении операций. Следовательно, полные долгосрочные затраты на такие программы, как Medicare, Social Security и федеральная часть Medicaid, не отражаются в федеральном бюджете. Напротив, многие предприятия и правительства некоторых других стран приняли формы учета по методу начисления, в которых обязательства и доходы признаются по мере их возникновения. Стоимость некоторых федеральных кредитных и ссудных программ, в соответствии с положениями Закона о федеральной кредитной реформе 1990 г., рассчитывается на основе чистая приведенная стоимость основание.^[14]

Федеральные агентства не могут тратить деньги, если средства не утверждены и не ассигнованы. Обычно отдельные комитеты Конгресса обладают юрисдикцией в отношении разрешение и ассигнования. Комитеты по ассигнованиям Палаты представителей и Сената в настоящее время имеют 12 подкомитетов, которые несут ответственность за составление 12 законопроектов о регулярных ассигнованиях, которые определяют объемы дискреционных расходов для различных федеральных программ. Законопроекты об ассигнованиях должны проходить как в палате представителей, так и в сенате, а затем подписываться президентом, чтобы наделить федеральные агентства законными полномочиями на расходование бюджета.^[15] В последние годы законопроекты о регулярных ассигнованиях были объединены в сводные счета.

Конгресс может также принять «специальные» или «чрезвычайные» ассигнования. Расходы, которые считаются «чрезвычайными», освобождены от определенных правил обеспечения соблюдения бюджета Конгрессом. Средства на оказание помощи при стихийных бедствиях иногда поступали из дополнительных ассигнований, например, после ураган Катрина. В других случаях средства, включенные в счета за дополнительные ассигнования на чрезвычайные ситуации, поддерживают деятельность, которая явно не связана с фактическими чрезвычайными ситуациями, например, части Перепись населения и жилищного фонда 2000 г.. Специальные ассигнования были использованы для финансирования большей части расходов на войну и оккупацию в Ирак и Афганистан так далеко.^{[нужна цитата ]}

Бюджетные решения и законопроекты об ассигнованиях, которые отражают приоритеты Конгресса по расходам, обычно отличаются от уровней финансирования в президентском бюджете. Однако президент сохраняет существенное влияние на бюджетный процесс через право вето и через союзников в Конгрессе, когда партия президента имеет большинство в Конгрессе.

Бюджетные полномочия против расходов

Объем бюджетных полномочий и расходов на финансовый год обычно различается, поскольку правительство может принимать обязательства на будущие годы. Это означает, что бюджетные полномочия предыдущего финансового года во многих случаях могут использоваться для расходования средств в будущие финансовые годы; например, многолетний контракт.

Бюджетные полномочия - это юридические полномочия, предусмотренные федеральным законом для принятия финансовых обязательств, которые приведут к немедленным или будущим расходам с привлечением средств федерального правительства. Расходы относятся к выпуску чеков, выплате наличных или электронному переводу средств, сделанному для погашения федерального обязательства, и обычно являются синонимами «расходов» или «расходов». Термин «ассигнования» относится к бюджетным полномочиям принимать обязательства и производить платежи из Казначейства для определенных целей. Некоторые военные и некоторые жилищные программы предусматривают многолетние ассигнования, в которых их бюджетные полномочия определены на несколько следующих финансовых лет.

В бюджетном процессе Конгресса "авторизация" (технически "разрешительный акт ") предоставляет исполнительной власти законные полномочия действовать, открывает счет, на который могут поступать деньги для осуществления действий, и устанавливает лимит на то, сколько денег может быть потрачено. Однако этот счет остается пустым до тех пор, пока Конгресс не одобрит" ассигнования " , который требует от Казначейства США предоставления средств (до предела, предусмотренного в разрешении). Конгресс не обязан выделять столько денег, сколько разрешено.^[16]

Конгресс может как санкционировать, так и использовать один и тот же законопроект. Известный как "авторизационные счета "такое законодательство обычно предусматривает многолетнее разрешение и ассигнования. Счета за разрешение особенно полезны при финансировании право программы (льготы, право на которые, как гласит федеральный закон, имеет физическое лицо, независимо от того, выделяются ли какие-либо деньги), в которых сложно оценить сумму потраченных средств. Счета за авторизацию также полезны, когда дают федеральному агентству право занимать деньги, подписывать контракты или предоставлять кредитные гарантии. В 2007 году две трети всех федеральных расходов приходилось на санкционирующие счета.^[17]

«Бэкдор-авторизация» происходит, когда производится ассигнование и агентство обязано потратить деньги, даже если не было принято никакого разрешающего законодательства. «Бэкдорное присвоение» происходит, когда санкционирующий закон требует от агентства потратить определенную сумму денег на конкретный проект в течение определенного периода времени. Поскольку агентство нарушило бы закон, если бы оно этого не сделало, оно обязано потратить деньги, даже если не было выделено никаких средств. Бэкдорное присвоение особенно неприятно, потому что для его удаления требуется внесение поправок в федеральный закон, что часто политически невозможно сделать в короткие сроки. Разрешения и ассигнования через бэкдор являются источником серьезных трений в Конгрессе. Комитеты по санкционированию и ассигнованиям ревностно охраняют свои законодательные права, и бюджетный процесс Конгресса может нарушиться, если комитеты выходят за свои границы и на них будут возложены ответные меры.^[18]

Данные федерального бюджета

В таблице сравниваются федеральные расходы и доходы США в 2019 г. и 2018 г. с использованием исторических данных CBO.^[19]

Некоторые государственные учреждения предоставляют данные о бюджете. К ним относятся Счетная палата правительства (GAO), Бюджетное управление Конгресса (CBO), Управление управления и бюджета (OMB) и Министерство финансов США. CBO издает Бюджет и экономические перспективы в январе, который охватывает десятилетнее окно и обычно обновляется в августе. Он также публикует Долгосрочный бюджетный прогноз в июле и Ежемесячный обзор бюджета. OMB, которое отвечает за организацию президентского бюджета, представленного в феврале, обычно выпускает обновленную версию бюджета в июле. GAO и вопрос казначейства Финансовая отчетность правительства США, обычно в декабре после закрытия федерального финансового года, которое приходится на 30 сентября. Путеводитель гражданина, краткое содержание. Казначейство также выпускает Комбинированный отчет о поступлениях, расходах и балансах каждый декабрь за предыдущий финансовый год, который предоставляет подробные данные о федеральной финансовой деятельности.

Исторические таблицы в Президентском бюджете (OMB) предоставляют широкий спектр данных о финансах федерального правительства. Многие ряды данных начинаются с 1940 года и включают оценки президентского бюджета на 2018–2023 годы. Кроме того, в таблице 1.1 представлены данные о поступлениях, расходах, профиците или дефиците за 1901–1939 гг. И за более ранние многолетние периоды. Этот документ состоит из 17 разделов, в каждом из которых есть одна или несколько таблиц. Каждый раздел охватывает общую тему. В Разделе 1, например, дается обзор общих бюджетных и внебюджетных сумм; В разделе 2 представлены таблицы поступлений с разбивкой по источникам; а в разделе 3 показаны расходы по функция. Если раздел содержит несколько таблиц, общее правило - начать с таблиц, отображающих самые широкие обзорные данные, а затем перейти к более подробным таблицам. Цель этих таблиц - представить широкий спектр исторических бюджетных данных в одном удобном справочном источнике и предоставить соответствующие сравнения, которые могут оказаться наиболее полезными. Чаще всего сравниваются пропорции (например, каждая основная категория поступлений в процентах от общих поступлений и валового внутреннего продукта).^[20]

Прогнозы федерального бюджета

В Бюджетное управление Конгресса (CBO) проектирует бюджетные данные, такие как доходы, расходы, дефицит и долг, как часть своего «Долгосрочного прогноза бюджета», который публикуется ежегодно. Прогноз на 2018 год включал прогнозы по долгу до 2048 года и далее. CBO обрисовал в общих чертах несколько сценариев, которые приводят к ряду результатов. Сценарий «Расширенный базовый план» и «Расширенный альтернативный бюджетный» сценарий приводят к гораздо более высокому уровню долга по сравнению с размером экономики (ВВП) по мере старения страны и роста затрат на здравоохранение быстрее, чем темпы экономического роста. CBO также определила сценарии, предусматривающие значительные меры жесткой экономии, которые со временем поддерживают или сокращают долг по отношению к ВВП.

CBO оценила размер изменений, которые потребуются для достижения выбранной цели по федеральному долгу. Например, если законодатели захотят сократить размер долга в 2048 году до 41 процента ВВП (средний показатель за последние 50 лет), они могут сократить непроцентные расходы, увеличить доходы или использовать комбинацию обоих подходов для внесения изменений, равных 3,0 процента ВВП каждый год, начиная с 2019 года (в долларовом выражении эта сумма составит около 630 миллиардов долларов в 2019 году). Если вместо этого политики хотят, чтобы долг в 2048 году равнялся его текущей доле в ВВП (78 процентов), необходимые изменения будет меньше (хотя по-прежнему существенным), составляя 1,9 процента ВВП в год (или около 400 миллиардов долларов в 2019 году). Чем дольше законодатели ждали принятия мер, тем масштабнее должны были быть изменения в политике для достижения какой-либо конкретной цели по федеральному долгу.^[21]

Основные категории поступлений

Данные CBO о доле сборов в федеральных доходах США по видам налогов с 1967 по 2016 гг. Налоги на заработную плату, уплачиваемые всеми наемными работниками, увеличились как доля общих федеральных налоговых поступлений, в то время как корпоративные налоги снизились. Подоходные налоги изменились в диапазоне от президентов Рейгана и Г.В. Буш снижает ставки подоходного налога, а Клинтон и Обама повышают их для получения максимальных доходов.^[22]

Графики CBO, описывающие около 1,0 триллиона долларов налоговых расходов в течение 2013 года (т.е. освобождения, отчисления и льготные ставки) и их распределение по группам доходов. Лучшие 20% получателей дохода получили 50% льгот от этих налоговых льгот; они также платят примерно 70% федерального подоходного налога.

В течение 2018 финансового года федеральное правительство собрало примерно 3,33 трлн долларов налоговых поступлений, что на 14 млрд долларов США или менее 1% больше по сравнению с 2017 финансовым годом. Основные категории поступлений включали индивидуальные подоходные налоги (1 684 млрд долларов или 51% от общей суммы поступлений), налоги на социальное обеспечение / социальное страхование (1 171 млрд долларов или 35%) и корпоративные налоги (205 млрд долларов или 6%). Поступления от корпоративных налогов снизились на 92 млрд долларов или 32% из-за Закон о сокращении налогов и занятости. Другие виды доходов включают акцизы, налоги на наследство и дарение. Выручка за 2018 г. составила 16,4% от валовой внутренний продукт (ВВП) по сравнению с 17,2% в 2017 финансовом году.^[10] Налоговые поступления в среднем составляли примерно 17,4% ВВП за период 1980-2017 гг.^[3]

В течение 2017 финансового года федеральное правительство собрало около 3,32 трлн долларов налоговых поступлений, что на 48 млрд долларов США или 1,5% больше по сравнению с 2016 финансовым годом. Основные категории поступлений включали индивидуальный подоходный налог (1 587 млрд долларов или 48% от общей суммы поступлений), налоги на социальное обеспечение / социальное страхование (1 162 млрд долларов или 35%) и корпоративные налоги (297 млрд долларов или 9%). Другие виды доходов включают акцизы, налоги на наследство и дарение. Выручка за 2017 год составила 17,3% от валовой внутренний продукт (ВВП) по сравнению с 17,7% в 2016 финансовом году. Налоговые поступления в среднем составили примерно 17,4% ВВП за период 1980-2017 гг.^[3]

На налоговые поступления существенно влияет экономика. Рецессии обычно сокращают сборы государственных налогов по мере замедления экономической активности. Например, налоговые поступления снизились с 2,5 триллиона долларов в 2008 году до 2,1 триллиона долларов в 2009 году и остались на этом уровне в 2010 году. С 2008 по 2009 год индивидуальный подоходный налог снизился на 20%, а корпоративный налог - на 50%. Сборы в 2009 и 2010 годах, составлявшие 14,6% ВВП, были самым низким уровнем за последние 50 лет.^[9]

Налоговая политика

Описание налогов

Федеральный подоходный налог с населения составляет прогрессивный, что означает, что к более высоким диапазонам дохода применяется более высокая предельная ставка налога. Например, в 2010 г. ставка налога, применяемая к первым 17 000 долларов налогооблагаемого дохода для пары, подающей совместно, составляла 10%, в то время как ставка, применяемая к доходу более 379 150 долларов США, составляла 35%. Максимальная предельная ставка налога значительно снизилась с 1980 года. Например, максимальная ставка налога была снижена с 70% до 50% в 1980 году и достигла 28% в 1988 году. Снижение налогов Бушем в 2001 и 2003 годах, продленный президентом Обамой в 2010 году, снизил максимальную ставку с 39,6% до 35%.^[23] В Акт об освобождении американских налогоплательщиков от 2012 г. повысили ставки подоходного налога для физических лиц, зарабатывающих более 400 000 долларов, и супружеских пар более 450 000 долларов. Существуют многочисленные исключения и вычеты, которые обычно приводят к тому, что от 35 до 40% домохозяйств в США не платят федеральный подоходный налог. Меры по стимулированию рецессии и снижения налогов увеличили этот показатель до 51% в 2009 году по сравнению с 38% в 2007 году.^[24] В 2011 году было обнаружено, что 46% домашних хозяйств не платили федерального подоходного налога, однако на долю 1% самых богатых семей приходилось около 25% всех собранных налогов.^[25] В 2014 г. верхний 1% заплатил примерно 46% федерального подоходного налога, не включая налоги на заработную плату.^[26]

Федеральный налог на заработную плату (FICA ) частично финансирует социальное обеспечение и медицинскую помощь. Что касается части социального обеспечения, работодатели и работники платят по 6,2% от валовой заработной платы работников, что составляет в общей сложности 12,4%. Доля социального страхования на 2015 год ограничена 118 500 долларами, то есть доход, превышающий эту сумму, не подлежит налогообложению. Это фиксированный налог до предела, но в целом регрессивный, поскольку он не применяется к более высоким доходам. Часть Medicare также оплачивается работодателем и работником каждый по 1,45% и не ограничивается. Начиная с 2013 года, дополнительные 0,9 процента налогов на Medicare были применены к доходу более 200 000 долларов (250 000 долларов для супружеских пар, подающих совместную регистрацию), что сделало это прогрессивным налогом в целом.

В 2011 и 2012 календарных годах доля налога на заработную плату работника была снижена до 4,2% в качестве меры экономического стимулирования; срок его действия истек в 2013 году.^[27] Примерно 65% подателей налоговых деклараций платят больше налога на заработную плату, чем налога на прибыль.^[28]

Налоговые расходы

Термин «налоговые расходы» относится к исключениям из доходов, вычетам, льготным ставкам и кредитам, которые уменьшают доходы при любом заданном уровне налоговых ставок в системах индивидуального налога, налога на заработную плату и корпоративного подоходного налога. Как и обычные расходы, они способствуют формированию дефицита федерального бюджета. Они также влияют на выбор работы, сбережений и инвестиций, а также влияют на распределение доходов. Объем сокращенных федеральных доходов является значительным, по оценкам CBO, в размере почти 8% ВВП или около 1,5 триллиона долларов в 2017 году, что составляет примерно половину доходов, собираемых правительством, и почти в три раза больше, чем дефицит бюджета. Поскольку устранение налоговых расходов изменяет экономическое поведение, сумма дополнительных доходов, которые могут быть получены, несколько меньше предполагаемого размера налоговых расходов.^[9]

CBO сообщила, что в 2013 году самыми крупными расходами на индивидуальные (не корпоративные) налоги были следующие:

• 248 млрд долларов - исключение из налогооблагаемого дохода работников взносов работодателей на здравоохранение, взносов на медицинское страхование и взносов на страхование долгосрочного ухода;
• $ 137 млрд - исключение взносов и доходов пенсионных фондов, таких как планы 401k;
• $ 161 млрд - льготные ставки налога на дивиденды и долгосрочный прирост капитала;
• 77 миллиардов долларов - отчисления по государственным и местным налогам;
• 70 млрд долларов - отчисления на проценты по ипотеке.

В 2013 году CBO подсчитала, что более половины совокупных льгот по 10 основным налоговым расходам будет применяться к домохозяйствам, относящимся к группе с наибольшим доходом 20%, и что 17% пособия пойдут к домохозяйствам с наибольшим доходом 1%. Лучшие 20% получателей дохода платят около 70% федеральных подоходных налогов, не включая налоги на заработную плату.^[29] Что касается масштаба, то 50% из 1,5 триллиона долларов налоговых расходов в 2016 году составили 750 миллиардов долларов, в то время как дефицит бюджета США составил примерно 600 миллиардов долларов.^[9] Другими словами, устранение налоговых расходов для верхних 20% может сбалансировать бюджет в краткосрочной перспективе, в зависимости от эффектов обратной связи экономики.

Основные категории расходов

Прогнозы CBO федеральных расходов США в% от ВВП, 2014-2024 гг.

График, показывающий прогнозируемые вехи долга от CBO.

Социальное обеспечение - соотношение охваченных работников и пенсионеров. Со временем на одного пенсионера будет меньше рабочих.

Прогноз CBO налоговых доходов и расходов на социальное обеспечение в 2015-2085 гг. Согласно действующему законодательству прогнозируется, что расходы превысят доходы, что потребует сокращения программных платежей на 29%, начиная примерно с 2030 г. Целевой фонд социального обеспечения истощен.^[30]

Расходы на оборону 2001–2017 гг.

Процент к ВВП, показатель долгового бремени, был очень низким в 2015 году, но, по прогнозам, он будет расти вместе с процентными ставками и уровнем долга в период 2016-2026 годов.

В течение 2018 финансового года федеральное правительство израсходовало 4,11 триллиона долларов, что на 127 миллиардов долларов или 3,2% больше, чем в 2017 финансовом году в 3,99 триллиона долларов. Расходы увеличились по всем основным категориям и в основном были вызваны увеличением расходов на социальное обеспечение, чистые проценты по долгу и оборону. Расходы в% ВВП упали с 20,7% ВВП до 20,3% ВВП, что соответствует среднему значению за 50 лет.^[10]

В течение 2017 финансового года федеральное правительство израсходовало 3,98 трлн долларов, что на 128 млрд долларов или 3,3% больше, чем в 2016 финансовом году в 3,85 трлн долларов. Основные категории расходов на 2017 финансовый год включали: здравоохранение, такое как Medicare и Medicaid (1077 млрд долларов или 27% расходов), социальное обеспечение (939 млрд долларов или 24%), дискреционные расходы, не связанные с обороной, используемые для управления федеральными департаментами и агентствами (610 млрд долларов или 15%), министерство обороны (590 млрд долларов или 15%) и проценты (263 млрд долларов или 7%).^[3]

Расходы классифицируются как «обязательные» с выплатами, требуемыми конкретными законами для лиц, отвечающих критериям участия (например, социальное обеспечение и медицинская помощь), или «дискреционные», при этом суммы выплат ежегодно обновляются в рамках бюджетного процесса. Около двух третей федеральных расходов приходится на «обязательные» программы. CBO прогнозирует, что обязательные программные расходы и процентные расходы вырастут по отношению к ВВП в период 2016–2026 годов, в то время как расходы на оборону и другие дискреционные расходы снизятся по отношению к ВВП.^[9]

Обязательные расходы и сети социальной защиты

Социальная защита, Medicare, и Медикейд расходы финансируются за счет более постоянных ассигнований Конгресса и поэтому считаются обязательные расходы.^[31] Социальное обеспечение и Medicare иногда называют «льготами», потому что люди, отвечающие соответствующим требованиям, имеют законное право на пособия; большинство из них платят налоги в эти программы на протяжении всей своей трудовой жизни. Некоторые программы, например Продовольственные талоны, являются присвоенными правами. Некоторые обязательные расходы, такие как заработная плата Конгресса, не являются частью какой-либо программы льгот. Обязательные расходы составили 59,8% от общих расходов федерального бюджета (за вычетом поступлений, которые частично оплачивают программы), а чистые процентные платежи составляют еще 6,5%. В 2000 г. они составляли 53,2% и 12,5% соответственно.^[9]

Ожидается, что обязательные расходы будут продолжать расти как доля ВВП. Частично это связано с демографическими тенденциями, поскольку количество работников продолжает сокращаться по сравнению с теми, кто получает пособия. Например, в 1960 году на одного пенсионера приходилось 5,1 человека; этот показатель снизился до 3,0 в 2010 году и, по прогнозам, снизится до 2,2 к 2030 году.^[32][33] На эти программы также влияют расходы на человека, которые также, как ожидается, будут расти со скоростью, значительно превышающей экономический рост. Ожидается, что это неблагоприятное сочетание демографических показателей и роста ставок на душу населения приведет к значительному дефициту как социального обеспечения, так и медицинской помощи в 21 веке. Если эти долгосрочные бюджетные дисбалансы не будут устранены посредством реформ этих программ, повышения налогов или резкого сокращения дискреционных программ, федеральное правительство в какой-то момент окажется неспособным выплачивать свои обязательства без значительного риска для стоимости доллара (инфляции).^[34][35] По одной из оценок, 70% роста этих льготных расходов за период 2016-2046 годов связано с здравоохранением.^[36]

• Medicare была основана в 1965 году и впоследствии расширилась. Расходы на Medicare в 2016 году составили 692 млрд долларов по сравнению с 634 млрд долларов в 2014 году, увеличившись на 58 млрд долларов или 9%.^[9] В 2013 году программой охвачено около 52,3 миллиона человек. Он состоит из четырех отдельных частей, которые финансируются по-разному: больничное страхование, в основном финансируемое за счет специального налога на заработную плату в размере 2,9% от заработка, распределяемого поровну между работодателями и работниками; Дополнительное медицинское страхование, финансируемое за счет взносов получателей (установлен в размере 25% от предполагаемых затрат на программу для пожилых людей) и общих доходов (оставшаяся сумма, приблизительно 75%); Medicare Advantage, вариант частного плана для бенефициаров, финансируемый через целевые фонды больничного страхования и дополнительного медицинского страхования; и Часть D пособия на рецептурные препараты, финансирование которых включено в целевой фонд дополнительного медицинского страхования и финансируется за счет взносов получателей (около 25%) и общих доходов (около 75%).^[37] Согласно прогнозам, в ближайшие десятилетия расходы на Medicare и Medicaid резко вырастут. Ожидается, что число участников программы Medicare увеличится с 47 миллионов в 2010 году до 80 миллионов к 2030 году.^[38] Хотя те же демографические тенденции, которые влияют на социальное обеспечение, также влияют на Medicare, быстро растущие цены на медицинское обслуживание, по-видимому, являются более важной причиной прогнозируемого увеличения расходов. CBO ожидает, что Medicare и Medicaid продолжат расти, увеличившись с 5,3% ВВП в 2009 году до 10,0% в 2035 году и 19,0% к 2082 году. CBO указала, что расходы на здравоохранение в расчете на одного получателя являются основной долгосрочной финансовой проблемой.^[39] Разные стратегии реформ были предложены для здравоохранения,^[40] а в марте 2010 г. Закон о защите пациентов и доступном медицинском обслуживании был принят как средство реформа здравоохранения. CBO снизила свои предположения о расходах на Medicare на душу населения на 1000 долларов на 2014 год и 2300 долларов на 2019 год по сравнению с оценкой 2010 года на те годы.^[41] Если эта тенденция сохранится, это значительно улучшит долгосрочные перспективы бюджета.^[42]
• Социальная защита это социальное страхование Программа официально называется «Страхование по старости, кормильцу и инвалидности» (OASDI) в отношении трех ее компонентов. Он в основном финансируется за счет специального налога на заработную плату в размере 12,4%. В течение 2016 года было выплачено 910 млрд долларов США по сравнению с 882 млрд долларов США в 2015 году, что на 28 млрд долларов США или 3% больше.^[9] Общие расходы Социального обеспечения с 2010 года превышают непроцентные доходы. Дефицит непроцентных доходов по отношению к расходам составил около 49 миллиардов долларов в 2010 году, 45 миллиардов долларов в 2011 году и 55 миллиардов долларов в 2012 году.^[43] В 2010 году около 157 миллионов человек приняли участие в программе и 54 миллиона получили пособия, что составляет примерно 2,91 работника на одного бенефициара.^[44] Поскольку Комиссия Гринспена в начале 1980-х годов Социальное обеспечение в совокупности собрало гораздо больше налогов на фонд заработной платы, предназначенных для программы, чем выплатило получателям - почти 2,6 триллиона долларов в 2010 году. Этот годовой излишек зачисляется в трастовые фонды социального обеспечения, в которых хранятся специальные нерыночные казначейства. ценные бумаги. Эта сумма излишка обычно называется "Целевой фонд социального обеспечения ". Поступления перечисляются в Казначейство США, где они могут быть использованы для других государственных целей. Расходы на социальное обеспечение резко возрастут в следующие десятилетия, в основном из-за выхода на пенсию поколения бэби-бума. Ожидается, что число получателей программы увеличится. увеличится с 44 миллионов в 2010 году до 73 миллионов в 2030 году.^[38] Прогнозируется, что расходы на программы вырастут с 4,8% ВВП в 2010 г. до 5,9% ВВП к 2030 г., где они стабилизируются.^[45] Управление социального обеспечения прогнозирует, что увеличение налогов на фонд заработной платы, эквивалентное 1,8% от налоговой базы фонда заработной платы или 0,6% ВВП, необходимо для того, чтобы сбалансировать бюджет программы социального обеспечения на следующие 75 лет. В течение бесконечного периода времени эти дефициты составляют в среднем 3,3% налоговой базы фонда заработной платы и 1,2% ВВП.^[46] Были проведены различные реформы. обсуждался для социального обеспечения. Примеры включают сокращение будущих ежегодных корректировок стоимости жизни (COLA), предоставляемых получателям, повышение пенсионного возраста и повышение предела дохода, облагаемого налогом на заработную плату (118 500 долларов США в 2014 году).^[47][48] Из-за обязательного характера программы и большого накопленного излишка в Целевом фонде социального обеспечения система социального обеспечения имеет законные полномочия заставлять правительство брать взаймы для выплаты всех обещанных пособий до 2036 года, когда ожидается, что Целевой фонд будет исчерпан. . После этого программа в соответствии с действующим законодательством будет выплачивать приблизительно 75–78% обещанных пособий до конца столетия.^[44][49]

Дискреционные расходы

По данным SIPRI, круговая диаграмма, показывающая глобальные военные расходы по странам за 2018 год в миллиардах долларов США.

• Военные расходы: В течение 2016 года министерство обороны потратило 585 миллиардов долларов, что на 1 миллиард долларов больше, чем в 2015 году. Это частичный показатель всех расходов на оборону. В военный бюджет США в течение 2014 финансового года расходы Министерства обороны (МО) составили около 582 млрд долларов, Департамент по делам ветеранов - 149 млрд долларов, а Департамент внутренней безопасности - 43 млрд долларов, в сумме 770 млрд долларов. Это примерно на 33 миллиарда долларов, или на 4,1% ниже расходов 2013 года. Расходы Министерства обороны упали с пика в 678 миллиардов долларов в 2011 году.^[50] Военный бюджет США (без учета расходов на войны в Ираке и Афганистане, внутренней безопасности и по делам ветеранов) составляет около 4% ВВП. С учетом этих других расходов расходы на оборону составляют около 5% ВВП. Базовый бюджет Министерства обороны, исключая дополнительное финансирование войн, вырос с 297 миллиардов долларов в 2001 финансовом году до заложенных в бюджет 534 миллиардов долларов на 2010 финансовый год, т.е. на 81%.^[51] По данным CBO, расходы на оборону ежегодно росли в среднем на 9% с 2000–2009 финансовых годов.^[52] Большая часть расходов на войны в Ираке и Афганистане финансировалась не за счет счетов регулярных ассигнований, а за счет счетов дополнительных ассигнований на чрезвычайные ситуации. Таким образом, большая часть этих расходов не была включена в расчет военного бюджета до 2010 финансового года. Некоторые эксперты по бюджету утверждают, что законопроекты о чрезвычайных дополнительных ассигнованиях не получают такого же уровня законодательной поддержки, как законопроекты о регулярных ассигнованиях.^[53] В 2011 году США потратили на свой военный бюджет больше, чем следующие 13 стран вместе взятые.^[54]
• Дискреционные расходы, не связанные с обороной используется для финансирования исполнительные отделы (например, Департамент образования) и независимые агентства (например, Агентство по охране окружающей среды), хотя они также получают меньшую сумму обязательного финансирования. Дискреционные бюджетные полномочия устанавливаются Конгрессом ежегодно, в отличие от обязательных расходов, которые требуются законами, действующими на несколько лет, такими как Социальное обеспечение или Медикэр. В течение 2016 года федеральное правительство потратило около 600 миллиардов долларов на департаменты и агентства Кабинета министров, исключая Министерство обороны, что на 15 миллиардов долларов, или 3%, больше по сравнению с 2015 годом. Это составляет 16% бюджетных расходов или около 3,3% ВВП. Расходы ниже недавнего пика в $ 658 млрд в 2010 году.^[55]

Расходы в процентах

CBO сообщила, что чистая процентная ставка по государственному долгу составила примерно 240 миллиардов долларов в 2016 финансовом году (6% расходов), что на 17 миллиардов долларов или 8% больше по сравнению с 2015 финансовым годом. Более высокий уровень долга совпал с более высокими процентными ставками.^[9] В течение 2012 финансового года GAO сообщило о цифре в 245 миллиардов долларов по сравнению с 251 миллиардом долларов. Правительство также начислило неденежные процентные расходы в размере 187 миллиардов долларов по внутригосударственному долгу, в первую очередь Целевому фонду социального обеспечения, на общую сумму 432 миллиарда долларов. GAO сообщило, что даже несмотря на рост государственного долга в 2012 финансовом году, выплачиваемая процентная ставка снизилась.^[56] Если процентные ставки вырастут до средних исторических значений, процентные расходы резко увеличатся.

По состоянию на январь 2012 года государственный долг, принадлежащий иностранцам, увеличился примерно до 50% от общей суммы или примерно 5,0 долларов США. триллион.^[57] В результате почти 50% процентных платежей сейчас покидает страну, что отличается от прошлых лет, когда проценты выплачивались гражданам США, имеющим государственный долг. Прогнозируется, что процентные расходы резко вырастут по мере увеличения долга США и повышения процентных ставок с очень низких уровней до более типичных исторических уровней.^[9]

Понимание дефицита и долга

Связь дефицита и долга

Интуитивно понятно, что годовой дефицит бюджета должен представлять собой сумму, добавленную к государственному долгу.^[58] Однако существуют определенные виды расходов («дополнительные ассигнования») вне бюджетного процесса, которые не учитываются при расчете дефицита, что также увеличивает национальный долг. До 2009 г. расходы на войны в Ираке и Афганистан часто финансировались за счет специальных ассигнований, исключенных из расчета бюджетного дефицита. В 2010 финансовом году и ранее дефицит бюджета и годовое изменение государственного долга существенно различались. Например, США добавили 1 доллар триллион в государственный долг в 2008 финансовом году, но сообщил о дефиците в размере 455 долларов США. миллиард. В связи с изменениями правил, внесенными в Президент Обама в 2009 году эти две цифры сблизились и были почти идентичны в 2013 году (по данным CBO дефицит в $ 680 млрд против изменения долга в 672 доллара миллиард). В 2014 финансовом году разница снова увеличилась: CBO сообщило о дефиците в размере 483 долларов США. миллиард ^[59] по сравнению с изменением общей непогашенной задолженности на 1086 долларов миллиард.^[60]

Категории долга

Общий федеральный долг делится на «государственный долг» и «внутригосударственный долг». Государственный долг относится к государственным ценным бумагам США или другим обязательствам инвесторов (например, облигациям, векселям и векселям), в то время как социальное обеспечение и другие федеральные целевые фонды являются частью внутригосударственного долга. По состоянию на 30 сентября 2012 г. общий долг составлял 16,1 долл. США. трлн, при этом долг населения составляет 11,3 долларов США. триллион долларов и внутригосударственный долг в размере 4,8 долларов США. триллион.^[61] Задолженность у населения в процентах от валовой внутренний продукт (ВВП) вырос с 34,7% в 2000 году до 40,3% в 2008 году и 70,0% в 2012 году.^[62] ВВП США составлял примерно 15 долларов. трлн в 2011 г. и примерно 15,6 долл. США трлн за 2012 год, исходя из активности за первые два квартала.^[63] Это означает, что общий долг примерно равен размеру ВВП. Экономисты спорят об уровне долга по отношению к ВВП, который сигнализирует о «красной линии» или опасном уровне, или о существовании такого уровня.^[64] Для сравнения, дефицит бюджета Китая составлял 1,6% от 10 долларов США. трлн ВВП в 2010 году при соотношении долга к ВВП в 16%.^[65]

Риски, связанные с долгом

Отраслевые финансовые балансы в экономике США 1990-2017 гг. По определению, три баланса должны быть нулевыми. С 2009 года профицит капитала США (т. Е. Торговый дефицит) и профицит частного сектора (т. Е. Сбережения превышают инвестиции) привели к дефициту государственного бюджета.

В публикации за июль 2010 года CBO сообщила о нескольких типах факторов риска, связанных с ростом долга:

• Растущая часть сбережений пойдет на покупку государственного долга, а не на инвестиции в производственные капитальные товары, такие как фабрики, что приведет к снижению объемов производства и доходов, чем это было бы в противном случае;
• Рост процентных ставок приведет к сокращению важных государственных программ;
• В той степени, в которой дополнительные налоговые поступления были получены за счет увеличения предельных налоговых ставок, эти ставки будут препятствовать работе и сбережениям, что приведет к дальнейшему снижению объемов производства и доходов;
• Ограничения возможностей политиков использовать налогово-бюджетную политику для решения экономических проблем; и
• Повышенный риск внезапного финансового давления на правительство, когда инвесторы требуют более высоких процентных ставок.^[66]

Однако с середины до конца 2010 г. Казначейство США получало отрицательные реальные процентные ставки на аукционах казначейских ценных бумаг. По словам одного экономиста, при таких низких ставках заимствования государственного долга экономят деньги налогоплательщиков.^[67] Нет никаких гарантий, что такие ставки сохранятся, но по состоянию на октябрь 2012 года тенденция оставалась снижающейся или неизменной.^[68]

Опасения финансового кризиса, вызванного значительной распродажей Ценные бумаги казначейства США со стороны иностранных владельцев, таких как Китай и Япония, не реализовались, даже несмотря на значительные продажи этих ценных бумаг в 2015 году, поскольку спрос на ценные бумаги США оставался высоким.^[69]

Сальдо государственного бюджета как отраслевая составляющая

Экономист Мартин Вольф объяснил в июле 2012 года, что сальдо государственного бюджета является одним из трех основных финансовых отраслевые балансы в экономике США, остальные - это иностранный финансовый сектор и частный финансовый сектор. Сумма профицита или дефицита в этих трех секторах должна быть равна нулю на определение. Поскольку иностранный и частный секторы имеют профицит, государственный сектор должен иметь дефицит.

Вольф утверждал, что внезапный сдвиг в частном секторе от дефицита к профициту из-за глобальные экономические условия вынудил государственный баланс превратиться в дефицит, написав: «Финансовый баланс частного сектора сместился в сторону профицита на почти невероятную совокупную сумму в 11,2 процента валового внутреннего продукта между третьим кварталом 2007 года и вторым кварталом 2009 года, когда финансовый дефицит правительства США (федерального и штата) достиг своего пика ... Никакие изменения фискальной политики не объясняют коллапс в огромный фискальный дефицит в период с 2007 по 2009 год, потому что не было ничего важного. Коллапс объясняется массовым сдвигом частный сектор от финансового дефицита к профициту или, другими словами, от бума к спаду ".^[70]

Экономист Пол Кругман также объяснил в декабре 2011 года причины значительного перехода от дефицита частного сектора к профициту: «Этот огромный переход к профициту отражает конец жилищного пузыря, резкий рост сбережений домохозяйств и спад инвестиций в бизнес из-за отсутствия клиентов. . "^[71]

Бюджетные прогнозы CBO

Согласно прогнозу CBO в апреле 2018 года, при текущей политике сумма ежегодного дефицита федерального бюджета (увеличения долга) составит 13,7 трлн долларов в период 2018-2027 годов. Это на 4,3 триллиона долларов больше (46%), чем базовый показатель CBO в январе 2017 года в 9,4 триллиона долларов. Это изменение в основном связано с Законом о сокращении налогов и занятости от 2017 года. Это еще до коронавируса.^[3]

Базовый план CBO на апрель 2018 года на период 2018-2027 годов включает прогноз дефицита бюджета на 1,6 триллиона долларов выше, чем базовый показатель июня 2017 года. Это связано с Законом о налогах от 2017 года и другими законами о расходах. Эффект от законодательства частично компенсируется экономической обратной связью и техническими изменениями. Это докоронавирус.^[3]

Прогнозируется, что расходы на обязательные программы вырастут по отношению к ВВП, а расходы на дискреционные программы уменьшатся.

Результаты 2018

2018 финансовый год (2018 финансовый год) длился с 1 октября 2017 года по 30 сентября 2018 года. Это был первый финансовый год, заложенный президентом Трампом. 15 октября 2018 года министерство финансов сообщило, что дефицит бюджета вырос с 666 миллиардов долларов в 2017 финансовом году до 779 миллиардов долларов в 2018 финансовом году, увеличившись на 113 миллиардов долларов, или 17,0%. В долларовом выражении налоговые поступления увеличились на 0,4%, а расходы - на 3,2%. Выручка упала с 17,2% ВВП в 2017 году до 16,4% ВВП в 2018 году, что ниже среднего показателя за 50 лет в 17,4%. Расходы упали с 20,7% ВВП в 2017 году до 20,3% ВВП в 2018 году, что соответствует среднему уровню за 50 лет.^[10] Дефицит 2018 года оценивается в 3,9% ВВП по сравнению с 3,5% ВВП в 2017 году.^[72]

CBO сообщила, что поступления от корпоративного подоходного налога упали на 92 миллиарда долларов, или 31% в 2018 году, с 1,5% ВВП до 1,0% ВВП, что примерно вдвое меньше среднего за 50 лет. Это произошло из-за Закон о сокращении налогов и занятости. Это составило большую часть увеличения дефицита на 113 миллиардов долларов в 2018 году.^[10]

В январе 2017 года, незадолго до инаугурации президента Трампа, CBO прогнозировала, что дефицит бюджета на 2018 финансовый год составит 487 миллиардов долларов, если действующие на тот момент законы останутся в силе. Фактический результат в 779 миллиардов долларов представляет собой рост на 292 миллиарда долларов или 60% по сравнению с прогнозом.^[3] Эта разница была в основном из-за Закон о сокращении налогов и занятости, который вступил в силу в 2018 году, и другие законы о расходах.^[73]

Базовый уровень CBO для администрации Трампа

В январе 2017 г. Бюджетное управление Конгресса сообщила о своих базовых бюджетных прогнозах на периоды 2018-2027 гг., основанные на законах, действующих на момент окончания срока правления администрации Обамы. CBO прогнозирует, что сумма ежегодного дефицита (или увеличения «долга, принадлежащего населению») составит 9,4 триллиона долларов. Это увеличение в первую очередь вызвано старением населения, которое влияет на расходы на социальное обеспечение и медицинское обслуживание, а также на проценты по долгу.^[12]

По мере того, как президент Трамп представляет свою бюджетную политику, ее влияние можно измерить по этому базовому прогнозу. Например, CBO прогнозирует в апреле 2018 года, что рост долга в период 2018-2027 годов составит 11,7 триллиона долларов, если законы, действующие по состоянию на апрель 2018 года, будут сохранены в будущем (то есть, базовый уровень текущего закона CBO от апреля 2018 года). Это на 2,3 триллиона долларов США, или 24%, превышает базовый прогноз на январь 2017 года; изменения произошли в основном из-за Закон о сокращении налогов и занятости. CBO также представила альтернативный сценарий в апреле 2018 года, предполагая, что текущая политика будет продолжена, и предполагалось, что сокращение индивидуального подоходного налога, срок действия которого истекает в 2025 году, будет продлено. Прогноз прироста долга в альтернативном сценарии составляет 13,7 триллиона долларов, что на 4,3 триллиона долларов или 45% больше по сравнению с базовым уровнем января 2017 года.^[3]

CBO также подсчитала, что если политика, действующая на момент окончания правления Обамы, продолжится в течение следующего десятилетия, реальный ВВП будет расти примерно на 2% в год, уровень безработицы останется на уровне 5%, инфляция останется на уровне 2% и процентные ставки будут расти умеренно.^[12] Экономическая политика президента Трампа также может быть сопоставлена ​​с этим исходным уровнем.

Десятилетний прогноз CBO, 2018–2027 гг.

CBO оценило влияние Снижение налогов Трампа и отдельное законодательство о расходах на период 2018–2028 годов в их годовом «Бюджетно-экономическом прогнозе», выпущенном в апреле 2018 года:

• CBO прогнозирует более сильную экономику в периоды 2018–2019 годов, чем многие сторонние экономисты, сглаживая некоторые последствия снижения налогов и увеличения расходов для дефицита.
• Ожидается, что реальный (с поправкой на инфляцию) ВВП, ключевой показатель экономического роста, вырастет на 3,3% в 2018 году и 2,4% в 2019 году по сравнению с 2,6% в 2017 году. Ожидается, что в среднем он составит 1,7% в 2020–2026 годах и 1,8% в 2019 году. 2027–2028 гг. Ожидается, что в 2017–2027 годах реальный ВВП вырастет в среднем на 2,0% по сравнению с базовым уровнем апреля 2018 года по сравнению с 1,9% по сравнению с базовым уровнем июня 2017 года.
• Уровень занятости вне сельского хозяйства будет примерно на 1,1 миллиона человек выше в среднем за период 2018–2028 годов, что примерно на 0,7% выше базового уровня июня 2017 года.
• Бюджетный дефицит в 2018 финансовом году (который длится с 1 октября 2017 года по 30 сентября 2018 года, первый год, заложенный президентом Трампом), по прогнозам, составит 804 млрд долларов, что на 139 млрд долларов (21%) больше по сравнению с 665 млрд долларов в 2017 году. и на 242 млрд долларов (39%) больше, чем исходный уровень прогноз (июнь 2017 г.) в 580 миллиардов долларов на 2018 год. Прогноз на июнь 2017 года по сути представлял собой траекторию бюджета, унаследованную от президента Обамы; он был подготовлен до принятия Закона о налогах и других увеличениях расходов при президенте Трампе.
• На период 2018–2027 годов CBO прогнозирует сумму годового дефицита (т. Е. Увеличения долга) в размере 11,7 триллиона долларов, что на 1,6 триллиона долларов (16%) больше предыдущего базового (июнь 2017 года) прогноза в 10,1 триллиона долларов.
• Увеличение долга на 1,6 трлн долларов включает три основных элемента: 1) сокращение доходов на 1,7 трлн долларов из-за снижения налогов; 2) на 1,0 триллион долларов больше расходов; и 3) Частичная компенсация дополнительных доходов в размере 1,1 триллиона долларов США из-за более высоких темпов экономического роста, чем прогнозировалось ранее.
• Долг, принадлежащий общественности ожидается, что он вырастет с 78% ВВП (16 триллионов долларов) в конце 2018 года до 96% ВВП (29 триллионов долларов) к 2028 году. Это будет самый высокий уровень с конца Второй мировой войны.
• Согласно оценкам CBO по альтернативному сценарию (в котором политика, действующая по состоянию на апрель 2018 г., сохраняется после запланированного начала или окончания срока действия), дефицит будет значительно выше, увеличившись на 13,7 трлн долларов США за период 2018–2027 годов, что на 3,6 трлн долларов США больше, чем в июне. Базовый прогноз на 2017 год. Поддержание текущей политики, например, будет включать в себя продление индивидуального снижения налогов Трампа до истечения запланированного срока в 2025 году, среди других изменений.^[3]

Долгосрочная перспектива

Этот раздел должен быть обновлено. Обновите эту статью, чтобы отразить недавние события или новую доступную информацию. (Сентябрь 2020)

Сумма долга США, измеряемая как процент от ВВП, удерживаемая населением с течением времени.

Прогноз федерального долга США в процентах от ВВП

В Бюджетное управление Конгресса (CBO) сообщает о своем Долгосрочный бюджетный прогноз ежегодно, обеспечивая как минимум два сценария расходов, доходов, дефицита и долга. Прогноз на 2019 год в основном охватывает 30-летний период до 2049 года. «Расширенный базовый сценарий» предполагает, что действующие в настоящее время законы по большей части будут реализованы. CBO сообщила в июне 2019 года, что согласно этому сценарию: «Согласно прогнозам, большой дефицит бюджета в течение следующих 30 лет приведет к тому, что федеральный долг, удерживаемый населением, достигнет беспрецедентного уровня - с 78 процентов валового внутреннего продукта (ВВП) в 2019 году до 144 процентов к 2049 году. . "^[74]

Альтернативные сценарии предполагают нечто иное, чем действующие законы. В июне 2019 года CBO сообщила: «Если законодатели изменили действующие законы, чтобы сохранить в силе определенные основные политики, - что наиболее важно, если они предотвратили сокращение дискреционных расходов в 2020 году и повышение индивидуальных подоходных налогов в 2026 году, - тогда задолженность будет принадлежать обществу. увеличится еще больше, достигнув 219 процентов ВВП к 2049 году. Напротив, если бы пособия по социальному обеспечению были ограничены суммами, подлежащими выплате из доходов, полученных трастовыми фондами социального обеспечения, долг в 2049 году достиг бы 106 процентов ВВП, что все еще значительно превышает его текущий уровень."^[74]

В долгосрочной перспективе CBO прогнозирует, что процентные расходы и категории обязательных расходов (например, Medicare, Medicaid и Social Security) будут продолжать расти относительно ВВП, в то время как дискреционные категории (например, министерства обороны и другие министерства) будут продолжать снижаться по сравнению с ВВП. Согласно прогнозам, долг по отношению к ВВП продолжит расти в соответствии с двумя вышеупомянутыми сценариями, хотя CBO также предлагал другие сценарии, включающие меры жесткой экономии, которые снизят отношение долга к ВВП.^[74]

CBO сообщила в сентябре 2011 года: «Страна не может продолжать поддерживать программы расходов и политику прошлого за счет налоговых поступлений, которые она привыкла выплачивать. Гражданам придется либо платить больше за свое правительство, либо соглашаться на меньшие государственные услуги и льготы. , или оба."^[75]

Современные проблемы и дискуссии

CBO прогнозирует, что Закон о налогах 2017 года увеличит сумму дефицита бюджета (долга) на 2,289 триллиона долларов в течение десятилетия 2018-2027, или 1,891 триллиона долларов после макроэкономической обратной связи.^[3]

Оценка дефицита федерального бюджета с 2016 по 2018 финансовый год. Суммы за 2016 и 2017 годы являются фактическими результатами. В CBO оценка на 2018 год взята из базового показателя января 2017 года, который отражает законы, действовавшие на момент инаугурации президента Трампа. В OMB оценка взята из бюджета президента Трампа на 2019 год.^[76]

Концептуальные аргументы

Многие дебаты вокруг федерального бюджета США сосредоточены вокруг конкурирующих макроэкономический школы мысли. В целом демократы отдают предпочтение принципам Кейнсианская экономика стимулировать экономический рост через смешанная экономика как частного, так и государственного предприятия, государство всеобщего благосостояния и строгий регулирующий надзор. Напротив, республиканцы и либертарианцы в целом поддерживают применение принципов либо laissez-faire или же экономика предложения для роста экономики за счет небольшого правительства, низких налогов, ограниченного регулирования и свободное предпринимательство.^[77][78] Споры вокруг соответствующего размера и роли федерального правительства с момента основания страны. Эти дебаты также касаются вопросов морали, равенство доходов, и равенство между поколениями. Например, увеличение долга Конгрессом сегодня может улучшить, а может и не улучшить качество жизни будущих поколений, которым также придется нести дополнительное бремя процентов и налогов.^[79]

Политические реалии затрудняют реализацию крупных бюджетных сделок. В то время как республиканцы концептуально выступают за сокращение расходов на медицинское обслуживание и социальное обеспечение, они не решаются на самом деле голосовать за сокращение льгот от этих популярных программ. Демократы, с другой стороны, концептуально выступают за повышение налогов для богатых, но могут не решаться голосовать за них из-за влияния на избирательные пожертвования от богатых. Таким образом, так называемая бюджетная «великая сделка», состоящая в повышении налогов для богатых и отмене некоторых популярных налоговых вычетов в обмен на сокращение расходов на Medicare и Social Security, является труднодостижимой.^[80]

Снижение налогов Трампом

Президент Трамп подписал Закон о сокращении налогов и занятости в декабре 2017 года. CBO прогнозирует, что Закон о налогообложении 2017 года увеличит сумму бюджетного дефицита (долга) на 2,289 триллиона долларов в течение десятилетия 2018-2027, или 1,891 триллиона долларов после макроэкономической обратной связи. . Это в дополнение к 10,1 доллара. прогноз увеличения триллионов в соответствии с политикой июнь 2017 г. исходный уровень и существующие $ 20 триллион Национальный долг.^[3] Закон о налогах сократит расходы домохозяйств с низкими доходами и сократит налоги для домохозяйств с более высокими доходами, как сообщила CBO 21 декабря 2017 г .: "В целом, совокупный эффект изменения чистых федеральных доходов и расходов приведет к сокращению дефицита (в первую очередь из-за сокращение расходов), выделенных для налоговых единиц с более низким доходом, и для увеличения дефицита (в первую очередь из-за снижения налогов), выделенного для налоговых единиц с более высоким доходом ".^[81]

CBO прогнозирует в январе 2017 года (незадолго до инаугурации Трампа), что выручка в 2018 финансовом году составит 3,60 триллиона долларов, если законы, действующие по состоянию на январь 2017 года, сохранятся.^[82] Однако фактическая выручка за 2018 год составила 3,33 трлн долларов, что на 270 млрд долларов (7,5%) меньше прогноза. Эта разница в первую очередь связана с Законом о налогах.^[83] Другими словами, при отсутствии снижения налогов доходы были бы значительно выше.

Нью-Йорк Таймс В августе 2019 года сообщалось, что: «Рост количества красных чернил является следствием резкого падения федеральных доходов после снижения налогов г-ном Трампом в 2017 году, которое привело к снижению индивидуальных и корпоративных налоговых ставок, в результате чего в министерство финансов поступает гораздо меньше налоговых долларов. Налоги доходы за 2018 и 2019 годы упали более чем на 430 миллиардов долларов по сравнению с прогнозом бюджетного управления в июне 2017 года, до принятия налогового закона в декабре того же года ».^[84]

Реформа здравоохранения

CBO с 2010 года постоянно сообщает, что Закон о защите пациентов и доступном медицинском обслуживании (также известный как «Obamacare») сократит дефицит, поскольку увеличение налогов и сокращение будущих расходов на Medicare компенсируют его дополнительные расходы на субсидии для домохозяйств с низкими доходами. В июне 2015 года CBO сообщила, что отменить ACA увеличит дефицит от 137 до 353 миллиардов долларов в целом за период 2016–2025 годов, в зависимости от воздействия макроэкономических Обратная связь последствия. Другими словами, ACA снижает дефицит, так как его отмена приведет к увеличению дефицита.^[85]

Попечители Medicare предоставляют годовой отчет о финансах программы. Прогнозы на 2009 и 2015 годы существенно различаются, в основном из-за изменений прогнозируемых темпов роста затрат на здравоохранение, которые значительно снизились. Вместо того, чтобы вырасти почти до 12% ВВП за прогнозируемый период (до 2080 года), как прогнозировалось в 2009 году, в прогнозе на 2015 год расходы на Medicare вырастут до 6% ВВП, что сопоставимо с программой социального обеспечения.^[86]

Увеличение расходов на здравоохранение является одним из основных факторов долгосрочного бюджетного дефицита. Долгосрочная бюджетная ситуация в прогнозе на 2015 год значительно улучшилась по сравнению с прогнозом на 2009 год согласно отчету попечителей.^[87]

Расходы на здравоохранение в США составили примерно 3,2 триллиона долларов, или почти 10 000 долларов на человека в 2015 году. Основные категории расходов включают больничное обслуживание (32%), услуги врачей и клинические услуги (20%) и рецептурные лекарства (10%).^[88] Затраты в США в 2016 году были существенно выше, чем в других странах ОЭСР, и составили 17,2% ВВП против 12,4% ВВП следующей по дороговизне страны (Швейцарии).^[89] Для масштаба разница в 5% ВВП составляет около 1 триллиона долларов или 3000 долларов на человека. Некоторые из многих причин, по которым приводится разница в стоимости с другими странами, включают: более высокие административные расходы частной системы с множественными платежными процессами; более высокие затраты на те же продукты и услуги; более дорогой объем / набор услуг с более высоким использованием более дорогих специалистов; агрессивное лечение очень больных пожилых людей по сравнению с паллиативной помощью; меньшее использование государственного вмешательства в ценообразование; и более высокий уровень доходов стимулирует рост спроса на здравоохранение.^[90][91][92] Затраты на медицинское обслуживание являются основным фактором затрат на медицинское страхование, что приводит к проблемам с доступностью медицинского страхования для миллионов семей. Продолжаются дискуссии о том, является ли действующий закон (ACA / Obamacare) и Республиканские альтернативы (AHCA и BCRA) сделать достаточно, чтобы решить проблему стоимости.^[93]

Великая рецессия

Несколько основных экономических показателей США восстановились после 2007-2009 гг. Кризис субстандартной ипотеки и Великая рецессия к периоду 2013-2014 гг.

По следам 2007–2009 гг. Рецессия в США, было несколько важных финансовых дебатов вокруг ключевых вопросов:

1. Что привело к значительному увеличению дефицита во время Великой рецессии и вскоре после нее? CBO сообщило, что увеличение дефицита было вызвано главным образом экономическим спадом, а не политическим выбором. Доходы упали, в то время как расходы на социальную защиту увеличились для таких программ, как пособие по безработице и продовольственные талоны, поскольку все больше семей имели право на получение пособий.^[94] С 2008 по 2009 год значительный рост дефицита также был вызван расходами на программы стимулирования и спасения.^[95]
2. Если Снижение налогов Бушем 2001 и 2003 годов может истечь в 2010 году, как и планировалось? В конце концов, налоговые льготы Буша истекли для налогоплательщиков с самым высоким доходом только в рамках Акт об освобождении американских налогоплательщиков от 2012 г..
3. В случае сохранения значительного дефицита или при необходимости фискального строгость быть реализованным? В то время как дефицит подскочил с 2008 по 2009 год, к 2014 году он упал до исторического среднего значения по отношению к размеру экономики (ВВП). Это произошло из-за восстановления экономики, которая увеличила налоговые поступления. Кроме того, были увеличены налоги для налогоплательщиков с более высокими доходами, а дискреционные расходы на военные и невоенные нужды были сокращены или ограничены (секвестрированы) в рамках Закон о бюджетном контроле 2011 г..

Влияние коронавируса и закона CARES от 2020 года

В Пандемия COVID-19 в США существенно повлияли на экономику, начиная с марта 2020 года, поскольку предприятия были закрыты, уволены или уволены сотрудники. Около 16 миллионов человек подали заявки на страхование по безработице за три недели, закончившиеся 9 апреля. Это привело к значительному увеличению числа безработных, что, как ожидается, приведет к сокращению налоговых поступлений при одновременном увеличении. автоматический стабилизатор расходы на страхование по безработице и нутритивная поддержка. В результате неблагоприятного экономического воздействия дефицит как государственного, так и федерального бюджета резко возрастет, даже до рассмотрения любого нового законодательства.^[96]

Чтобы помочь решить проблему потери доходов миллионов рабочих и помочь бизнесу, Конгресс и президент Трамп приняли закон Закон о помощи, чрезвычайной помощи и экономической безопасности в связи с коронавирусом (CARES) 18 марта 2020 г. Он включает ссуды и гранты для предприятий, а также прямые выплаты физическим лицам и дополнительное финансирование для страхования от безработицы. Некоторые или все ссуды в конечном итоге могут быть возвращены, включая проценты, в то время как меры по расходам должны смягчить негативное влияние экономического кризиса на бюджет. Хотя закон почти наверняка увеличит бюджетный дефицит по сравнению с 10-летним базовым показателем CBO на январь 2020 года (завершенным до коронавируса), в отсутствие законодательства мог произойти полный экономический коллапс.^[97]

16 апреля 2020 года CBO представила предварительную оценку для закона CARES, согласно которой он увеличит федеральный дефицит примерно на 1,8 триллиона долларов в период 2020-2030 годов. Смета включает:

• Увеличение обязательных расходов на 988 миллиардов долларов;
• Снижение доходов на 446 млрд долларов; и
• Увеличение дискреционных расходов на 326 миллиардов долларов в результате чрезвычайных дополнительных ассигнований.

CBO сообщила, что не все части законопроекта приведут к увеличению дефицита: «Хотя закон предусматривает финансовую помощь на общую сумму более 2 триллионов долларов, прогнозируемые расходы меньше этой суммы, поскольку часть этой помощи предоставляется в виде гарантий по кредитам, которые не оцениваются. иметь чистое влияние на бюджет. В частности, закон уполномочивает министра финансов выделить до 454 млрд долларов на финансирование механизмов экстренного кредитования, учрежденных Советом управляющих Федеральной резервной системы. Поскольку ожидается, что доходы и расходы, связанные с этим кредитованием, будут примерно компенсировать друг друга, CBO не оценивает эффект дефицита от этого резерва ».^[98]

В Комитет ответственного федерального бюджета оценил, что частично в результате Закон о заботах, дефицит бюджета на 2020 финансовый год увеличится до рекордных 3,8 триллиона долларов, или 18,7% ВВП.^[5] По масштабам, в 2009 году дефицит бюджета достиг 9,8% ВВП (1,4 трлн долларов США в номинальном выражении) в недрах экономики. Великая рецессия. CBO прогнозирует в январе 2020 года, что дефицит бюджета в 2020 финансовом году составит 1,0 триллион долларов, прежде чем рассматривать влияние пандемии коронавируса или CARES.^[99]

В то время как Федеральная резервная система также проводит стимулирующие денежно-кредитная политика По сути, «печатая деньги» в электронном виде для покупки облигаций, его баланс не является частью государственного долга.

Согласно прогнозу CBO в апреле 2020 года, дефицит бюджета в 2020 финансовом году составит 3,7 триллиона долларов (17,9% ВВП) по сравнению с январской оценкой в ​​1 триллион долларов (4,6% ВВП). CBO также прогнозирует, что уровень безработицы вырастет до 16% к 3 кварталу 2020 года и останется выше 10% как в 2020, так и в 2021 году.^[100]

Какая партия имеет больший бюджетный дефицит?

Экономисты Алан Блиндер и Марк Уотсон сообщил, что бюджетный дефицит, как правило, был меньше при президентах-демократах, на уровне 2,1% потенциального ВВП по сравнению с 2,8% потенциального ВВП для президентов-республиканцев, что составляет примерно 0,7% ВВП. Их исследование было от президента Трумэна до первого срока президента Обамы, который закончился в январе 2013 года.^[101]

Опросы общественного мнения

Согласно опросу Pew Research Center, проведенному в декабре 2012 года, только некоторые из часто обсуждаемых идей сокращения дефицита пользуются поддержкой большинства:

• 69% поддерживают повышение ставки налога на прибыль свыше 250 000 долларов.
• 54% поддерживают ограничения налоговых вычетов, которые могут потребовать налогоплательщики.
• 52% поддерживают повышение налога на инвестиционный доход.
• 51% поддерживают сокращение выплат по программе Medicare пожилым людям с высоким доходом.
• 51% поддерживают сокращение выплат по социальному обеспечению пожилым людям с высоким доходом.

Менее 50% поддерживают повышение пенсионного возраста для социального обеспечения или Medicare, сокращение расходов на оборону, ограничение вычета процентов по ипотеке или сокращение федерального финансирования для лиц с низкими доходами, образования и инфраструктуры.^[102]

Предлагаемое сокращение дефицита

Отчет Национальной комиссии по налогово-бюджетной ответственности и реформе за 2010 г. - государственный долг в% ВВП при различных сценариях

Диаграмма водопада показывает причину перехода от дефицита в 1994 году к профициту в 2001 году, измеренному в% ВВП. Поступления от подоходного налога выросли в% от ВВП после повышения налогов для лиц с высокими доходами, в то время как расходы на оборону и процентные ставки снизились по отношению к ВВП.

Стратегии

Существует множество предлагаемых стратегий сокращения дефицита федерального бюджета. Они могут включать выбор политики в отношении налогообложения и расходов, а также политику, направленную на ускорение экономического роста и сокращение безработицы. Например, быстрорастущая экономика предлагает беспроигрышный результат более крупного экономического пирога, с более высоким уровнем занятости и налоговых поступлений, меньшими расходами на социальную защиту и более низким соотношением долга к ВВП. Однако большинство других стратегий представляют собой компромиссный сценарий, при котором деньги или выгоды отнимаются у одних и передаются другим. Расходы можно уменьшить с текущего уровня, заморозить или снизить темп роста будущих расходов. Бюджетные правила также могут применяться для управления расходами. Некоторые изменения могут произойти сегодня, а другие - постепенно. Налоговые поступления могут быть увеличены различными способами: путем повышения налоговых ставок, увеличения объема налогообложения или отмены вычетов и освобождений («налоговые расходы»). Регулирующая неопределенность или барьеры могут быть уменьшены, поскольку они могут заставить предприятия откладывать решения об инвестициях и найме.^[103]

В январе 2017 года CBO сообщило, что: «Последствия для федерального бюджета стареющего населения и быстро растущих затрат на здравоохранение уже очевидны в течение 10-летнего горизонта - особенно для социального обеспечения и медицинской помощи - и будут расти в размерах за пределами базового периода. .Если законы, регулирующие налогово-бюджетную политику, не будут изменены, т. Е. Будут сокращены расходы на крупные программы льгот, осуществлено увеличение доходов или не будет принята какая-то комбинация этих подходов, долг резко возрастет по отношению к ВВП после 2027 года ».^[9]

В июне 2012 г. председатель Федеральной резервной системы Бен Бернанке рекомендовали три цели для налогово-бюджетной политики: 1) предпринять шаги, чтобы вывести федеральный бюджет на устойчивую бюджетную траекторию; 2) Избегайте ненужных препятствий продолжающемуся восстановлению экономики; и 3) Разработать налоговую политику и программы расходов для содействия укреплению экономики.^[104]

Президент Барак Обама заявил в июне 2012 года: «Я сказал, что давайте сделаем долгосрочное сокращение расходов; давайте приступим к долгосрочным реформам; давайте сократим наши расходы на здравоохранение; давайте удостоверимся, что у нас есть путь, скользкий путь. бюджетной ответственности, но в то же время давайте не будем недооценивать то, что нам нужно делать прямо сейчас, чтобы расти. И этот рецепт краткосрочных инвестиций в рост и рабочие места с долгосрочным планом финансовой ответственности - это я думаю, это правильный подход не только для США, но и для Европы ».^[105]

Конкретные предложения

Различные правительственные целевые группы, группы экспертов, частные учреждения, политики и журналисты сделали рекомендации по сокращению дефицита и замедлению роста долга. Несколько организаций сравнили будущее влияние этих планов на дефицит, долг и экономику. Один из полезных способов измерения воздействия планов - сравнить их с точки зрения доходов и расходов в процентах от ВВП во времени, в целом и по категориям. Это помогает проиллюстрировать, как разные авторы плана определили приоритеты отдельных элементов бюджета.^[106]

Предложения правительственной комиссии

• Президент Обама учредил комиссию по бюджетной реформе, Национальная комиссия по фискальной ответственности и реформе который выпустил проект отчета в декабре 2010 года. Это предложение иногда называют планом «Боулз-Симпсон» в честь сопредседателей Комиссии. Он включал в себя различные корректировки налогов и расходов, чтобы привести долгосрочные государственные налоговые поступления и расходы в соответствие примерно на уровне 21% ВВП, с избежанием долга в размере 4 триллионов долларов за 10 лет. В соответствии с политикой 2011 года государственный долг увеличится примерно на 10 триллионов долларов за период 2012-2021 годов, так что это уклонение от 4 триллионов долларов снижает прогнозируемое увеличение долга до 6 триллионов долларов.^[107] Центр по бюджетным и политическим приоритетам проанализировал план и сравнил его с другими планами в октябре 2012 года.^[108]

Предложения президента Обамы

• В сентябре 2011 года президент Обама объявил о 10-летнем (2012–2021 гг.) Плане под названием «Жить по средствам и инвестировать в будущее: президентский план по экономическому росту и сокращению дефицита». План включал повышение налогов для богатых, а также сокращение будущих расходов на оборону и Medicare. Социальное обеспечение было исключено из плана. План предусматривал избежание чистого долга в размере 3,2 триллиона долларов в течение 10 лет. Если Закон о бюджетном контроле 2011 г. Это добавляет еще 1,2 триллиона долларов к сокращению дефицита до 4,4 триллиона долларов.^[109] В Центр двухпартийной политики (BPC) оценила бюджет президента на 2012 год по нескольким альтернативным предложениям, сообщив, что его доходы относительно ВВП аналогичны рекомендациям экспертной группы Доменичи-Ривлина и Боулза-Симпсона, но немного выше расходов.^[106]
• В июле 2012 года президент Обама предложил разрешить Снижение налогов Бушем истекать для индивидуальных налогоплательщиков, зарабатывающих более 200 000 долларов, и супружеских пар, зарабатывающих более 250 000 долларов, что составляет 2% самых высоких доходов. Возврат к налоговым ставкам эпохи Клинтона для этих налогоплательщиков означал бы увеличение максимальных ставок до 36% и 39,6% с 33% и 35%. Это принесет примерно 850 миллиардов долларов дохода за десять лет. Это также означало бы повышение ставки налога на инвестиционный доход, который в значительной степени сконцентрирован среди богатых, до 20% с 15%.^[110]

Предложения Конгресса

• Комитет Палаты представителей по бюджету под председательством респ. Пол Райан (R), выпущен Путь к процветанию: восстановление надежд Америки и бюджет на 2012 год. В Дорожка фокусируется на налоговой реформе (снижение ставок налога на прибыль и сокращение налоговых расходов или лазеек); сокращение расходов и контроль; и изменение программ Medicare и Medicaid. Он не предлагает существенных изменений в системе социального обеспечения.^[111] В Центр двухпартийной политики (BPC) оценила предложение по республиканскому бюджету на 2012 г., отметив, что в нем были самые низкие расходы и налоговые поступления по отношению к ВВП среди нескольких альтернатив.^[112]
• Прогрессивная фракция Конгресса (КПК) предложила в апреле 2011 года «Народный бюджет», который, по его утверждениям, уравновесит бюджет к 2021 году, сохраняя при этом долг в процентах от ВВП ниже 65%. Он предложил отменить большинство налоговых сокращений Буша; более высокие ставки подоходного налога для богатых и восстановление налога на наследство, инвестирование в программу занятости и сокращение расходов на оборону.^[113] BPC оценил предложение, отметив, что оно имеет самые высокие расходы и налоговые поступления по отношению к ВВП среди нескольких альтернатив.^[114] КПК также предложил бюджет на 2014 год под названием «Вернуться к работе». Он включал краткосрочные стимулы, сокращение расходов на оборону и повышение налогов.^[115]
• Конгрессмены Джим Купер (D-TN) и Стивен Латурет (R-OH) предложили бюджет в Палате представителей в марте 2012 года. Несмотря на то, что он не прошел в Палате представителей, он получил двухпартийную поддержку с 17 голосами за каждого партия. Согласно BPC: "... план будет вводить налоговую реформу за счет снижения ставок налога на доходы корпораций и физических лиц и увеличения доходов за счет расширения базы. Утверждаются стратегии, которые улучшают состояние программы социального обеспечения, ограничивают расходы на здравоохранение. роста, контролировать ежегодно ассигнованные расходы и сокращать другие программы льгот ". План предлагает получить примерно на 1 триллион долларов меньше доходов за десятилетие 2013-2022 годов, чем планы Симпсона-Боулза и Доменичи-Ривлина, при более глубоком сокращении дискреционных расходов, не связанных с обороной, и сокращении расходов на оборону, предусмотренных Законом о контроле за бюджетом 2011 года. .^[116] Согласно Центр приоритетов бюджета и политики этот план идеологически находится справа от планов Симпсона-Боулза или Доменичи-Ривлина.^[117]
• В мае 2012 года республиканцы в Палате представителей выдвинули на голосование в Сенате пять отдельных бюджетных предложений. Предложения республиканцев включали одобренное палатой предложение председателем бюджета палаты представителей. Пол Райан и тот, который был очень близок по содержанию к бюджетному предложению, представленному ранее в 2012 году президентом Бараком Обамой.^[118] Каждое из трех других предложений требовало значительного сокращения государственных расходов. Бюджет, представленный сенатором Майк Ли сократит правительство вдвое в течение следующих 25 лет. Сенатор Рэнд Пол Бюджет России включал предлагаемые сокращения Medicare, пособий по социальному обеспечению и закрытие четырех отделов Кабинета министров. Бюджетный план от сенатора Патрик Туми стремится сбалансировать бюджет в течение восьми лет. Все пять предложенных планов были отклонены Сенатом.^[119][120]

Предложения частной экспертной комиссии

• Фонд Питера Г. Петерсона запросил предложения от шести организаций, в том числе от Американского института предпринимательства, Центр двухпартийной политики, Центр американского прогресса, Институт экономической политики, Фонд наследия и сеть кампусов Института Рузвельта. Рекомендации каждой группы были представлены в мае 2011 года.^[121] Год спустя Solutions Initiative II обратилась к пяти ведущим аналитическим центрам - Американскому форуму действий, Центру двухпартийной политики, Центру американского прогресса, Институту экономической политики и The Heritage Foundation - с просьбой решить краткосрочные финансовые проблемы " фискальный обрыв », предлагая обновленные долгосрочные планы.^[122] В 2015 году Фонд Петерсона предложил Американскому форуму действий, Американскому институту предпринимательства, Центру двухпартийной политики, Центру американского прогресса и Институту экономической политики разработать конкретные, «оцениваемые» политические предложения по установлению устойчивого федерального бюджета. , долгосрочный путь к процветанию и экономическому росту.^[123]
• В Центр двухпартийной политики (BPC) спонсировал Целевую группу по сокращению долга под сопредседательством Пит В. Доменичи и Алиса М. Ривлин. Группа Доменичи-Ривлина подготовила отчет под названием «Восстановление будущего Америки», который был опубликован в ноябре 2010 года. В плане утверждалось, что соотношение долга к ВВП будет стабилизировано на уровне 60%, а в период 2011–2020 годов можно избежать выплаты долга на сумму до 6 триллионов долларов. . Конкретные элементы плана включали замораживание расходов на оборону и не оборону на 4–5 лет, реформу налога на прибыль, отмену налоговых расходов и национальный налог с продаж или налог на добавленную стоимость (НДС).^[124][125]
• В Гамильтон Проект опубликовал руководство с 15 различными предложениями от различных экспертов по политике и бюджету в феврале 2013 года. Авторам было предложено представить прагматические, основанные на фактах предложения, которые позволили бы сократить дефицит и принести более широкие экономические выгоды. Предложения включали налог на добавленную стоимость и сокращение до налоговые расходы, среди прочего.^[126]

Сроки решения

В настоящее время ведутся серьезные дебаты относительно срочности решения краткосрочных и долгосрочных бюджетных проблем. До рецессии в США в 2008-2009 годах эксперты призывали к немедленному принятию мер по преодолению неустойчивой траектории федерального дефицита. Например, председатель ФРС Бен Бернанке заявил в январе 2007 года: «Чем дольше мы ждем, тем суровее, суровее, тем труднее будут задачи. Я думаю, что подходящее время для начала было около 10 лет назад».^[127]

Однако после рецессии в США в 2008-2009 годах эксперты утверждали, что более долгосрочные меры жесткой экономии не должны мешать мерам по решению краткосрочных экономических проблем, связанных с высоким уровнем безработицы и медленным ростом. Бен Бернанке писал в сентябре 2011 года: «... две цели - достижение финансовая устойчивость, который является результатом ответственной политики, разработанной на долгосрочную перспективу, и избежания создания финансовых препятствий для восстановления - не являются несовместимыми. Действовать сейчас, чтобы внедрить надежный план по сокращению будущего дефицита в долгосрочной перспективе, при одновременном внимании к последствиям выбора бюджета для восстановления в ближайшем будущем, может помочь достижению обеих целей ».^[128]

Директор-распорядитель МВФ Кристин Лагард писал в августе 2011 года: «Для стран с развитой экономикой существует безошибочная необходимость восстановления финансовой устойчивости за счет заслуживающих доверия планов консолидации [сокращения дефицита]. В то же время мы знаем, что слишком быстрое нажатие на тормоза навредит восстановлению и ухудшит перспективы трудоустройства . Таким образом, налогово-бюджетная корректировка должна разрешить головоломку, заключающуюся в том, чтобы не быть ни слишком быстрой, ни слишком медленной. Фискальная консолидация Goldilocks зависит от времени. Необходим двойной акцент на среднесрочной консолидации и краткосрочной поддержке роста и создания рабочих мест. может звучать противоречиво, но эти два аспекта взаимно усиливают друг друга. Решения о будущей консолидации, решение проблем, которые приведут к устойчивому улучшению налогово-бюджетной политики, создают в ближайшем будущем пространство для политики, поддерживающей рост и создание рабочих мест ».^[129]

Общие расходы в последних бюджетах

Годовые расходы США за 1930–2014 годы вместе с ВВП США для сравнения.

История расходов на федеральном уровне, уровне штата и на местном уровне.

Доходы и расходы федерального правительства История

Доходы от налогов по истории диаграммы источника

Федеральные расходы против доходов

• Федеральный бюджет США на 2019 год - 4,4 трлн долларов (предоставлено в 2018 г. Президент Трамп )
• Федеральный бюджет США на 2018 г. - 4,1 трлн долларов (предоставлено в 2017 г. Президент Трамп )
• Федеральный бюджет США на 2017 г. - 4,2 трлн долларов (представлено в 2016 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2016 год - 4,0 трлн долларов (представлено в 2015 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2015 г. - 3,9 трлн долларов (представлено в 2014 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2014 год - 3,5 трлн долларов (предоставлено в 2013 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2013 год - 3,8 трлн долларов (предоставлено в 2012 г. Президент Обама )^[130]
• Федеральный бюджет США на 2012 год - 3,7 трлн долларов (предоставлено в 2011 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2011 год - 3,8 трлн долларов (предоставлено в 2010 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2010 год - 3,6 трлн долларов (предоставлено в 2009 г. Президент Обама )
• Федеральный бюджет США на 2009 год - 3,5 триллиона долларов (предоставлено в 2008 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2008 год - 2,9 трлн долларов (представлено в 2007 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2007 год - 2,8 триллиона долларов (предоставлено в 2006 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2006 год - 2,7 триллиона долларов (предоставлено в 2005 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2005 год - 2,4 триллиона долларов (представлено в 2004 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2004 год - 2,3 трлн долларов (предоставлено в 2003 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2003 год - 2,2 трлн долларов (представлено в 2002 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2002 год - 2,0 триллиона долларов (представлено в 2001 г. Президент Буш )
• Федеральный бюджет США на 2001 год - 1,9 триллиона долларов (представлено в 2000 г. Президент Клинтон )
• Федеральный бюджет США на 2000 год - 1,8 триллиона долларов (представлено в 1999 г. Президент Клинтон )
• Федеральный бюджет США на 1999 год - 1,7 трлн долларов (представлено в 1998 г. Президент Клинтон )
• Федеральный бюджет США на 1998 год - 1,7 триллиона долларов (предоставлено в 1997 г. Президент Клинтон )
• Федеральный бюджет США на 1997 год - 1,6 триллиона долларов (представлено в 1996 г. Президент Клинтон )
• Федеральный бюджет США на 1996 год - 1,6 триллиона долларов (предоставлено в 1995 г. Президент Клинтон )

Бюджетный год длится с 1 октября по 30 сентября следующего года и представляется Президентом Конгрессу до октября на следующий год. Таким образом, бюджет на 2013 год представляется до конца сентября 2012 года. Это означает, что бюджет на 2001 год был представлен Биллом Клинтоном и действовал в течение большей части первого года пребывания Джорджа Буша у власти. Бюджет, представленный Джорджем Бушем в последний год его пребывания у власти, был бюджетом 2009 года, который действовал большую часть первого года пребывания Барака Обамы у власти.

Президентский бюджет также содержит прогнозы доходов и расходов на текущий финансовый год, ближайшие финансовые годы, а также на несколько будущих финансовых лет. В последние годы президентский бюджет содержал прогнозы на пять лет вперед. Бюджетное управление Конгресса (CBO) выпускает «Бюджетные и экономические прогнозы» каждый январь и анализ бюджета президента каждый март. CBO также выпустит обновленный бюджет и экономические прогнозы в августе.

Фактические данные о бюджете за предыдущие годы доступны в Бюджетном управлении Конгресса; см. ссылки «Исторические данные бюджета» на главной странице «Бюджета и экономического прогноза».^[131] и из Управления управления и бюджета (OMB).^[132]

Смотрите также

• Кризис потолка долга США 2011 г.
• Счет об ассигнованиях (США)
• Продолжающееся разрешение
• Государственный бюджет по странам
• I.O.U.S.A., документальный фильм Патрик Креадон
• Список государственных бюджетов США
• Современная денежная теория
• Голодать зверя (политика)
• Безработица в США
• Фискальный обрыв США
• Государственный долг США

Рекомендации

внешняя ссылка

В этом разделе использование внешняя ссылка может не следовать политикам или рекомендациям Википедии. Пожалуйста улучшить эту статью путем удаления излишний или же неприличный внешние ссылки и преобразование полезных ссылок, где это необходимо, в ссылки в сносках. (Март 2013 г.) (Узнайте, как и когда удалить этот шаблон сообщения)

• Бюджетное управление Конгресса
• Федеральный бюджет от белый дом, OMB
• Бюджет правительства США и различные дополнения с 1923 г. по настоящее время.
• Поступления и расходы федерального бюджета с 1930 г. по настоящее время.
• Федеральные бюджеты правительства Соединенных Штатов с 1923 финансового года по настоящее время.

Последние документы CBO

• CBO - Долгосрочный бюджетный прогноз - июль 2014 г. - Сводные слайды
• CBO - Бюджет и экономический прогноз: финансовые годы с 2013 по 2023 - февраль 2013
• Бюджет CBO и экономические перспективы - июнь 2012 г.
• Противодействие вызовам налогово-бюджетной политики страны - 13 сентября 2011 г.
• Варианты политики CBO-социального обеспечения Июль 2010 г.

Примеры "Chart Talk"

Один из лучших способов понять долгосрочные бюджетные риски - использовать полезные диаграммы. Следующие источники содержат диаграммы и комментарии:

• "Бюджетная таблица" Фонда наследия.
• Центр двухпартийной политики - Сравнение бюджетных планов, март 2012 г.

Бюджетные игры и симуляторы

• Инструмент компромиссов Проекта национальных приоритетов
• Комитет по ответственному федеральному бюджету - имитатор долга
• Создайте лучший бюджет